Маржа формула: Калькулятор маржи | Формула расчета маржинальности товара

Маржа: формула расчета, виды, отличие от наценки

Статья описывает понятие маржи, ее определение, формулу расчета. Также в статье содержится информация об отличиях маржи и прибыли и особенности расчета показателя.

Определение маржи и формула ее расчета

Маржа — разница между стоимостью продукции и услуг, курсами покупки и продажи ценных бумаг, ставками процентов по привлекаемым средствам и кредитам и т.д. Единицами измерения маржи могут быть как определенные валюты, так и проценты.

Основная формула маржи, выражающая относительную ее величину, в процентах:

М=П/Д*100%,

Где:

П — прибыль компании от реализации определенного вида товаров или услуг;

Д — аналогичный показатель выручки.

Основные сферы применения понятия маржа – это торговые предприятия, страховые компании, кредитные и банковские организации, биржевые структуры. Для каждой сферы характерна особая специфика использования и трактовки термина:

1. Торговые предприятия – процент, который закладывается в цену для получения финансового результата. Результат может быть как положительным, так и отрицательным.
2. Микроэкономика –показатель прибыли, определяемый, как разница между доходами от реализации и себестоимостью.
3. Финансы – процентные и курсовые разницы покупки и продажи ценных бумаг или валюты. Финансовая деятельность в целом ориентирована на получение маржи с указанных операций.
4. Банковская сфера – доход, получаемый от разницы между процентами, выплачиваемыми за размещение депозитных средств, и выручкой в виде процентных доходов от выдаваемых кредитов.
5. Рынок ценных бумаг – залог, вносимый клиентом для получения кредитных средств или совершения сделки по приобретению иных ценностей, является обязательным условием этой отрасли. Подобный способ кредитования и оформления сделок отличается от прочих традиционных видов коммерческой деятельности тем, что залог составляет определенный, заранее установленный %-т от суммы операции.

Маржа – это ключевой экономический показатель, особенно при организации бизнеса в сфере торговле. Управление им позволяет достигать заложенных значений прибыли и рентабельности. Чтобы разработать надежную основу реализации предпринимательской идеи, скачайте с нашего сайта полноценный готовый бизнес-план, включающий расчеты основных экономических и финансовых показателей. Также вы можете заказать индивидуальный бизнес-план «под ключ», в котором мы учтем особенности и тонкие вопросы, связанные с организацией бизнеса в конкретной сфере экономики и производства.

Валовая, вариационная и прочие виды маржи

В различных сферах и ситуациях применяют множество определений и способов расчетов показателя:

1. Валовая маржа — это соотношение общей выручки компании ее прямым расходам на производство товаров или оказание услуг.

Формула валовой маржи:

ВМ=(ВП/ОП) *100%,

Где:

ВП—валовая прибыль

ОП—выручка;

Валовая маржа характеризует, сколько средств с каждого рубля реализации компания сохраняет для дальнейшего развития бизнеса и обеспечения текущей деятельности. Этому понятию валовой аналогично понятие маржа прибыли

2. Вариационная маржа – объем денежных средств, которые получает или отдает участник биржевой сделки и торгов, когда изменяется денежное обеспечение определенной биржевой позиции из-за ее рыночной корректировки. Вариационная маржа, как термин, используется специалистами биржевой сферы.
3. Фронт и бэк маржа – обычно показатели рассматриваются в совокупности, что обусловлено характером их взаимосвязи. Фронт маржа – это прибыльность с суммы наценки на продукцию или услугу, а бэк маржа
   – это прибыльность используемых компанией бонусов, акций, скидок и программ лояльности.

 Прочие виды маржи, применяемые в различных сферах и формах коммерческой деятельности компаний и предприятий:

1. Банковская процентная – ключевой параметр оценки эффективности деятельности банка. Она рассчитывается, как соотношение разности комиссионных поступлений и расходов, в виде полученных и уплаченных процентов, и стоимости активов банка.
2. Гарантийная – рассчитывается, как разность стоимости оставляемого клиентом залога и суммой получаемого им кредита.
3. Кредитная — величина полной стоимости получаемых кредитных средств, за минусом цены продукта или услуги, на приобретение которого был взят кредит.
4. Банковская — определяет доходность выдачи кредитных средств, как разницу ставок кредитных и депозитных выдач и размещений. Также показатель используется для определения доходности активных и пассивных банковских операций. Влияние на него оказывают сроки выдачи и хранения денежных средств и применяемые процентные ставки.

Несмотря на существенные отраслевые различия, показатели маржи обладают схожим свойством – они отражают, какой доход получит организация с каждого рубля потраченных финансовых и прочих ресурсов.

Также рекомендуем вам ознакомится со статьей Фондоотдача: формула расчета, что характеризует. Этот показатель позволит вам оценить эффективность использования основного капитала.

Маржа и прибыль – в чем разница

Для большей части обывателей термины маржа и прибыль означают абсолютно одинаковые понятия. Однако, несмотря на большое количество сходных нюансов, существуют определенные различия, которые должны учитывать люди, профессионально занимающиеся смежными с терминами сферами деятельности.

Исходя их определения маржа – разница между реализационным доходом и затратами на выпуск продукции или оказанием услуг, которая считается в натуральном или процентном выражении. Основная особенность расчета – это учет только переменных статей затрат.

Прибыль же – это финансовый результат работы компании за определенный отчетный период. То есть фактически –остатки денежных средств, которые имеются в распоряжении предприятия после учета перечня функциональных расходов, включая сбытовые, маркетинговые и прочие организационные затраты.

Если описать эти отличия проще, то для расчета маржи нужны только выручка и себестоимость, а для расчета прибыли – расходы, которые компания понесла в процессе своего функционирования в текущем периоде:

• управленческие;
• проценты за пользование кредитами и займами;
• организационные;
• административные;
• коммерческие и пр.

Маржа и наценка – также достаточно принципиально различаются. Второе понятие – это отношение прибыли от реализации продукции к ее себестоимости, а не выручке от продажи. Чтобы понять суть этих различий, следует изучить, из каких факторов складывается тот и другой показатель в процессе осуществления операций анализа и учета на предприятии:

1. Особенности расчета. При расчете наценки учитывают отношение прибыли предприятия к стоимости производства продукции. В случае с маржой, вычисляется отношение прибыли к стоимости реализации товара или услуги.
2. Предельное значение показателя. Для наценки такового не существует, надбавка к стоимости производства может быть любой, хоть в разы превышающей себестоимость. А предельное значение маржи обусловлено особенностями расчета и не может превышать значения в 100%.
3. Особенности формирования компонентов формулы. В качестве делителя для расчета маржи выступает реализационная выручка, а для торговой наценки – себестоимость.

Оба показателя всегда находятся в прямой пропорциональной зависимости друг от друга, но значение маржи всегда будет меньше показателя наценки, и это также является основным признаком их отличия.

Как рассчитать маржу

Для того, чтобы произвести расчет маржи в процентах, определяется величина прибыли компании за отчетный период, делится на реализационную выручку и умножается на 100%.

Получаемый коэффициент маржинальности обычно используется для оценки эффективности реализации определенного продукта или группы товаров и услуг. Его основная задача – выявить те группы товаров, которые являются убыточными, то есть прибыльность от их продажи не соответствует стратегическим целям предприятия и установленным нормативам.

Показатель особенно эффективен, когда торговое предприятие реализует широкую ассортиментную линейку товаров и требуется проводить факторный анализ целесообразности внесения изменений в ассортимент, в зависимости от влияния того или иного продукта на общую прибыльность и рентабельность бизнеса.

Наглядный пример расшифровки значения коэффициента маржинальности: если он равен 15%, то с каждого рубля полученной выручки мы получаем 15 копеек прибыли, а оставшиеся 85% составляют расходы.

Рассмотрим подробнее операционную маржу

Использование показателя позволяет получить расчетный коэффициент, характеризующий уровень рентабельности предприятия в процессе его функционирования в режиме текущей операционной деятельности

Расчет операционной маржи основан на определении доли прибыли от реализации продукции и услуг к общей выручке. При этом расчет прибыли производится:

• без учета уплаченных налогов и процентов по привлеченным кредитным средствам;
• с учетом затрат, формирующих себестоимость, и расходов, которые компания несет в рамках коммерческих, общехозяйственных и административных процессов.

Если вы рассматриваете варианты для стартапа, то вам может пригодиться бизнес-план. Как вариант, это может быть бизнес-план в сфере услуг авто и транспорта. В таком документе также производится и расчет операционной маржи.

В общем и целом, маржа является надежным индикатором рентабельности продаж отдельных видов и категорий товаров и услуг, который необходимо использовать в управленческом учете, для достижения заданных параметров инвестиционного проекта открытия нового бизнеса. Чтобы обеспечить беспроблемный старт и развитие компании, скачайте с нашего сайта полноценный структурированный бизнес-план, с основными расчетами финансовых и экономических показателей эффективности, что позволит обосновать инвестиционную привлекательность проекта. В качестве альтернативы, закажите индивидуальный бизнес-план «под ключ», в котором мы учтем еще больше особенностей и тонких моментов организации предпринимательства в выбранной вами сфере.

Расчет маржи: Биржевая модель — Для продвинутых пользователей

В торговой платформе предусмотрены разные модели управления рисками, определяющие то, как осуществляется претрейд контроль. На данный момент предусмотрены следующие модели:

• for Retail Forex, Futures — используется для внебиржевого рынка. Расчет маржи осуществляется на основе типа инструмента.
• for Stock Exchange, based on margin discount rates — используется для биржевого рынка. Расчет маржи осуществляется на основе дисконтов по инструментам. Дисконты устанавливаются брокером, однако не могут быть ниже значений, определенных биржей.

Основная терминология

Активы #

Активы — текущая стоимость приобретенных финансовых инструментов (длинных позиций), определенная в валюте депозита трейдера. Стоимость определяется динамически по цене последней сделки по финансовому инструменту с учетом коэффициента ликвидности. Фактически сумма активов эквивалентна сумме денег, которую бы клиент получил при немедленном закрытии длинных позиций.

Активы = Size1 * Price1 * L1  + Size2 * Price2 * L2 + … +SizeN * PriceN * LN

Здесь:

• Size — размер N-й позиции, рассчитываемый как произведение объема в лотах на размер контракта.
• Price — текущая рыночная цена инструмента.
• L — коэффициент ликвидности инструмента.

В качестве обеспечения могут быть использованы только ликвидные инструменты.

Обязательства #

Обязательства — задолженность по текущим коротким позициям, рассчитываемая как стоимость этих позиций по текущей рыночной цене. Фактически сумма обязательств эквивалентна сумме денег, которую трейдер бы выплатил при немедленном закрытии коротких позиции.

Обязательства = Size1 * Price1  + Size2 * Price2 + … +SizeN * PriceN

Здесь:

• Size — размер N-й позиции, рассчитываемый как произведение объема в лотах на размер контракта.
• Price — текущая цена инструмента, по которому открыта N-я позиция клиента.

Баланс (собственные средства)

Баланс — сумма собственных денег на счету трейдера.

Средства (стоимость портфеля)

Средства определяются по следующей формуле:

Средства = Баланс + Активы — Обязательства — Комиссия

Маржа

• Начальная маржа  — минимальное значение собственных средств, при котором разрешен вход в рынок.
• Скорректированная начальная маржа — минимальное значение собственных средств, при котором разрешен вход в рынок, с учетом текущих рыночных позиций и лимитных ордеров трейдера.
• Поддерживающая маржа — минимальная значение собственных средств на счете для поддержания открытой позиции. Если уровень средств падает ниже поддерживающей маржи, брокер начинает принудительное закрытие позиций трейдера. Порядок закрытия определяется регламентом брокера.

Особенности учета

На спотовом рынке, в отличие от срочного (где происходит только движение залоговых средств) оплата и получение активов (или возникновение обязательств в случае сделок обратного выкупа) происходит сразу же при заключении сделки. Соответственно, стоимость сделки сразу же отражается на балансе клиента.

Поскольку оплата за приобретение или продажу инструмента всегда производится полностью, маржа используется лишь как показатель состояния торгового счета, определяющая возможность открытия новых позиций или необходимость принудительного закрытия существующих позиций.

Расчет маржи

Гарантийное обеспечение (маржа) представляет собой дисконтированную оценку позиций трейдера:

Margin = Size1 * Price1 * MarginRate1  + Size2 * Price2 * MarginRate2 + . .. + SizeN * PriceN * MarginRateN

Здесь:

• Size — размер N-й позиции, рассчитываемый как произведение объема в лотах на размер контракта.
• Price — текущая цена инструмента, по которому открыта N-я позиция трейдера.
• MarginRate — коэффициент маржи или дисконт инструмента, по которому открыта позиция. Для начальной и поддерживающей маржи, а также для коротких и длинных позиций могут использоваться свои коэффициенты маржи.

Пример открытия длинной позиций

Допустим, изначально на балансе трейдера присутствует 1 000 000 RUR. Коэффициенты для начальной и поддерживающей маржи равны 0.1 и 0.05. Для простоты не будем учитывать размер комиссии.

Торговые операции и колебания цены	Состояние счета трейдера
Покупка 1 000 акций LKOH по 150 RUR	Баланс: 1 000 000 RUR — 1000 * 150 RUR = 850 000 RUR Активы: 1000 * 150 = 150 000 RUR Обязательства: 0 RUR Средства: 850 000 RUR + 150 000 RUR = 1 000 000 RUR Начальная маржа: 15 000 RUR Поддерживающая маржа: 7 500 RUR
Падение цены до 50 RUR за акцию	Баланс: 850 000 RUR Активы: 1000 * 50 = 50 000 RUR Обязательства: 0 RUR Средства: 850 000 RUR + 50 000 RUR = 900 000 RUR Начальная маржа: 5 000 RUR Поддерживающая маржа: 2 500 RUR
Покупка 20 000 акций по 50 RUR	Баланс: 850 000 RUR — 20 000 * 50 RUR = -150 000 RUR (торгует на заемные средства) Активы: (1 000 + 20 000) * 50 RUR = 1 050 000 RUR Обязательства: 0 RUR Средства: 1 050 000 RUR — 150 000 RUR = 900 000 RUR Начальная маржа: 105 000 RUR Поддерживающая маржа: 52 500 RUR
Падение цены до 10 RUR за акцию	Баланс: -150 000 RUR Активы: 21 000 * 10 RUR = 210 000 RUR Обязательства: 0 RUR Средства: 210 000 RUR — 150 000 RUR = 60 000 RUR Начальная маржа: 21 000 RUR Поддерживающая маржа: 10 500 RUR
Падение цены до 7. 8 RUR за акцию	Баланс: -150 000 RUR Активы: 21 000 * 7.8 RUR = 163 800 RUR Обязательства: 0 RUR Средства: 163 800 RUR — 150 000 RUR = 13 800 RUR Начальная маржа: 16 360 RUR Поддерживающая маржа: 8 190 RUR Примечание: размер средств ниже начальной маржи. Трейдер не может открывать новые позиции, только закрывать существующие.
Падение цены до 5 RUR за акцию	Баланс: -150 000 RUR Активы: 21 000 * 5 RUR = 110 000 RUR Обязательства: 0 RUR Средства: 110 000 RUR — 150 000 RUR = -40 000 RUR Начальная маржа: 11 000 RUR Поддерживающая маржа: 5 500 RUR Примечание: размер средств ниже поддерживающей маржи. Брокер принудительно закрывает позиции трейдера.

Пример открытия короткой позиций

Допустим, изначально на балансе трейдера присутствует 1 000 000 RUR. Коэффициенты для начальной и поддерживающей маржи равны 0.1 и 0.05. Для простоты не будем учитывать размер комиссии.

Торговые операции и колебания цены	Состояние счета клиента
Продажа 1 000 акций LKOH по 150 RUR	Баланс: 1 000 000 RUR + 1 000 * 150 RUR = 1 150 000 RUR Обязательства: -1 000 * 150 RUR = -150 000 RUR Средства: 1 150 000 RUR — 150 000 RUR = 1 000 000 RUR Начальная маржа: 15 000 RUR Поддерживающая маржа: 7 500 RUR
Рост цены до 300 RUR за акцию	Баланс: 1 150 000 RUR Активы: 0 RUR Обязательства: -1 000 * 300 RUR= -300 000 RUR Средства: 1 150 000 RUR — 300 000 RUR = 850 000 RUR Начальная маржа: 30 000 RUR Поддерживающая маржа: 15 000 RUR
Рост цены до 1 000 RUR за акцию	Баланс: 1 150 000 RUR Активы: 0 RUR Обязательства: -1 000 * 1 000 RUR = -1 000 000 RUR Средства: 1 150 000 RUR — 1 000 000 RUR = 150 000 RUR Начальная маржа: 100 000 RUR Поддерживающая маржа: 50 000 RUR
Рост цены до 1 100 RUR за акцию	Баланс: 1 150 000 RUR Активы: 0 RUR Обязательства: -1 000 * 1 100 RUR = -1 100 000 RUR Средства: 1 150 000 RUR — 1 100 000 RUR = 50 000 RUR Начальная маржа: 110 000 RUR Поддерживающая маржа: 55 000 RUR Примечание: размер средств ниже начальной маржи. Трейдер не может открывать новые позиции, только закрывать существующие.
Рост цены до 1 200 RUR за акцию	Баланс: 1 150 000 RUR Активы: 0 RUR Обязательства: -1 000 * 1 200 RUR = -1 200 000 RUR Средства: 1 150 000 RUR — 1 200 000 RUR = -50 000 RUR Начальная маржа: 120 000 RUR Поддерживающая маржа: 60 000 RUR Примечание: размер средств ниже поддерживающей маржи. Брокер принудительно закрывает позиции трейдера.

Расчет скорректированной начальной маржи

Если трейдер имеет лимитные ордера, то при открытии позиции размер начальной маржи для него рассчитывается по формулам, приведенным ниже.

Скорректированная маржа всегда рассчитывается по большей стороне — совокупному размеру позиций и ордеров на покупку или на продажу.

Corrected Margin = Max(Margin Buy;Margin Sell)

Расчет по длинной стороне:

Margin Buy = PositionSize * (PriceMarket — PriceMin) + (PositionSize + OrdersBuySize) * PriceMin * MarginRate + (OrdersBuyValue — OrdersBuySize * PriceMin)

Здесь:

• PositionSize — размер позиции, рассчитываемый как произведение объема в лотах на размер контракта.
• PriceMarket — текущая рыночная цена инструмента (цена последней сделки).
• PriceMin — наименьшая из цен всех выставленных лимитных ордеров на покупку у трейдера.
• OrdersBuySize — размер лимитных ордеров трейдера на покупку, рассчитываемый как произведение суммарного объема ордеров в лотах на размер контракта.
• OrdersBuyValue — стоимость лимитных ордеров на покупку, если бы они были исполнены по указанным в них ценах. Рассчитывается как сумма произведений размеров ордеров на их лимит-цену.
• MarginRate — размер дисконта по инструменту.

Если текущая позиция трейдера — короткая, и ее размер больше или равен OrdersBuySize, то Margin Buy не рассчитывается и считается равным 0. Фактически, это ситуация, когда даже при исполнении всех лимитных ордеров на покупку у трейдера в итоге все равно останется короткая позиция или позиция будет полностью ликвидирована.

Расчет по короткой стороне:

Margin Sell = -PositionSize * (PriceMax — PriceMarket) — (PositionSize — OrdersSellSize) * PriceMax * MarginRate + (OrdersSellSize * PriceMax — OrdersSellValue)

Здесь:

• PositionSize — размер позиции, рассчитываемый как произведение объема в лотах на размер контракта.
• PriceMarket — текущая рыночная цена инструмента (цена последней сделки).
• PriceMax — наибольшая из цен всех вставленных лимитных ордеров на продажу у трейдера.
• OrdersSellSize — размер лимитных ордеров трейдера на продажу, рассчитываемый как произведение суммарного объема ордеров в лотах на размер контракта.
• OrdersSellValue — стоимость лимитных ордеров на продажу, если бы они были исполнены по указанным в них ценах. Рассчитывается как сумма произведений размеров ордеров на их лимит-цену.
• MarginRate — размер дисконта по инструменту.

Если текущая позиция трейдера — длинная, и ее размер больше или равен OrdersSellSize, то Margin Sell не рассчитывается и считается равным 0. Фактически, это ситуация, когда даже при исполнении всех лимитных ордеров на продажу у трейдера в итоге все равно останется длинная позиция или позиция будет полностью ликвидирована.

Рассмотрим пример. Трейдер имеет:

• Позиция Buy 1 lot LKOH, размер контракта 1 000 акций, текущая цена 100 RUR, коэффициент начальной маржи равен 0.1
• Лимитный ордер Buy Limit 0.5 lot LKOH (500 акций), цена ордера 80 RUR
• Лимитный ордер Buy Limit 0. 3 lot LKOH (300 акций), цена ордера 60 RUR
• Лимитный ордер Buy Limit 0.1 lot LKOH (100 акций), цена ордера 40 RUR

Расчет:

PriceMin = 40 Price Market = 100 OrdersBuySize = 500 + 300 + 100 = 900 OrdersBuyValue = 500 * 80 + 300 * 60 + 100 * 40 = 62 000 Margin Buy = 1000 * (100 — 40) + (1000 + 900) * 40 * 0.1 + (62 000  — 900 * 40) = 87 900

Итого размер скорректированной начальной маржи равен 87 900.

 

Расчет маржи формула | Расчет маржинальной прибыли

Понятие маржинальной прибыли (англ. MR, marginal revenue) сложносоставное и включает в себя 2 части, и каждой из них теоретики и практики придают различную смысловую нагрузку.

Слово «маржа» пришло к нам из английского языка, в котором, с точки зрения рыночной концепции, обозначало разницу между ценой и себестоимостью продукта, сейчас оно широко используется в торговой сфере, биржевиками, банкирами и страховщиками для обозначения разницы между величинами всевозможных показателей.

Отечественное понятие «Прибыль» имеет схожее содержание и определяется в качестве разницы между совокупным приходом и расходами организации. На практике обычно выделяют бухгалтерскую и экономическую.

Поскольку в РФ бухгалтерский, управленческий и налоговый учет уже давно стали отдельными видами учета из-за законодательных изысков, то подходить к значениям вышеуказанных дефиниций нужно с учетом целей, которых хотят достичь владельцы и управленцы бизнеса.

Маржинальной прибылью (суммой покрытия, маржинальным или предельным доходом) принято называть результат — выручка от реализации продукции минус переменные затраты.

В России, по сути, термины маржа и маржинальная прибыль используются как эквивалентные. В качестве отличия можно указать, что понятие маржа более активно применяется в торговле где, зачастую, используется как аналог торговой наценки, что не верно.

[information]При общении с другими специалистами всегда уточняйте смысл, который они придают тем или иным словам.[/information]

Коммерческий смысл маржинальной прибыли

Какие бы варианты в качестве главной сущности для оценки эффективности компаний не предлагали ученые, на простом языке целью любой предпринимательской деятельности является чистый доход, и все остальные рассчитываемые величины являются производными от него.

Ведь если дело не будет выгодным, то рано или поздно оно прекратит свое существование.

Сумма покрытия является одним из важнейших индикаторов для анализа прибыльности организации и необходима для принятия верных управленческих решений. См. рис. 1.

Рис. 1. Показатели, описывающие прибыльность;

Размер индикатора MR всегда самый большой из всех, характеризующих прибыльность, остальные меньше него соответственно на суммы постоянных издержек, внереализационных расходов, налога на прибыль и платежей из нее.

Для более глубокого осмысления, что же представляет собой предельный доход необходимо четко понимать из каких составных частей он складывается. В частности, на верхнем уровне это – выручка от продаж, общие переменные и постоянные издержки.

Таким образом, под суммой покрытия понимают ту часть входящего денежного потока, за счет которого формируется прибыль и покрываются постоянные расходы фирмы.

Расчет этого индикатора по видам продукции позволяет выявить зависимость совокупной добавленной стоимости от вклада каждого из них, сделав явной, связь прироста доходности с производством и продажей дополнительного экземпляра товара, что в конечном итоге нужно топ-менеджменту или владельцу для выработки и принятия обоснованных управленческих решений в сферах маркетинга и производства.

Для увеличения MR существует всего два основных пути:

1. Увеличение цены товара и/или объемов его продаж. Поход в этом направлении, обычно, наталкивается на явные рыночные ограничения;
2. Сокращение издержек и, в первую очередь, переменных.

Расчет маржи формула

Поскольку под MR, чаще всего, понимают разницу величин валового дохода от продажи единицы товара и переменных затрат на него, то расчет маржи формула будет выглядеть следующим образом:

На практике, она может вычисляться как в абсолютных, так и в относительных величинах.

Расчет маржинальной прибыли формула

Считается, что чем больше величина MR, тем лучше, поскольку организация должна не просто перекрыть свои постоянные расходы, но и получить значимые выгоды.

Чаще всего, расчет маржинальной прибыли формула имеет следующий вид:

МД = ВД-ПИ, где

МД — маржинальный доход;
ВД — валовый доход;
ПИ — переменные издержки.

Важно учесть, что при определении размера выручки для корректного вычисления МД из нее исключаются косвенные налоги, сейчас это НДС, акцизы и т.д.

Минусы метода маржинального анализа

• Допущение, что выпуск одной дополнительной штуки товара не влияет на фиксированные расходы, хотя с позиции простого здравого смысла очевидно, что персоналу придется больше работать и износ оборудования будет происходить быстрее, а, следовательно, должна быть ускорена амортизация, которая в рамках маржинального анализа относится к ним;
• Переменные затраты на выпуск продукта со стороны предприятия, с точки зрения затрат на выпуск единицы продукции становятся постоянными;
• Предположение о неизменности оказывающих влияние факторов, таких как технологии, производительность труда, масштабы производства и т.д.;
• Допущение, что зависимость между МД и издержками имеет линейную форму;
• Принятие гипотезы о том, что все произведенное будет продано и по той же цене.

Подытоживая, необходимо сказать, что для точного вычисления суммы покрытия в рамках компании должен быть соответствующим образом налажен качественный и оперативный управленческий учет, а также учтены указанные выше минусы маржинального подхода.

Похожие статьи:

что это простыми словами, формула расчета, коэффициент

Осуществление предпринимательской деятельности должно сопровождаться полной информированностью администрации обо всех ее сферах. Особое место в перечне обязательных к предоставлению руководству данных отводится такому показателю, как «маржа». Без ее оценки влиять на жизнедеятельность компании опасно ― это может привести к серьезным негативным последствиям. Маржа является составляющей ценообразования, отражает уровень рентабельности издержек, позволяет прогнозировать будущие доходы. С ее помощью производится анализ выгодности операции.

---

Оглавление: 
1. Что такое маржа простыми словами
2. Основные отличия маржи от наценки
3. Формула расчета маржи
4. Трактовка маржи в разных сферах деятельности

---

Что такое маржа простыми словами

Маржа представляет собой абсолютный показатель, отражающий целесообразность функционирования организации в целом и эффективность продажи конкретного товара в частности. Ее также определяют, как валовая прибыль компании. Фактически маржа отображает отношение двух показателей ― финальной цены продаж и себестоимости продукции. Относительно вида трудовой деятельности, которой занимается субъект предпринимательства, маржа может быть обозначена и выражена по-разному.

Основные виды маржи:

1. Валовая маржа. Также называют «Гросс Маржа». Представляет собой процент от суммы выручки, которая имеется после вычитания переменных издержек. К подобным издержкам относятся: покупка материалов для изготовления продукции, оплата труда сотрудников, издержки на сбыт и т.п. Данный вид маржи характеризует общее состояние работоспособности компании, определяет прибыль, а также служит подспорьем для расчета других требуемых показателей.
2. Операционная маржа. Представляет собой соотношение операционной прибыли и доходов организации. Определяет объем выручки в процентах, остающийся у компании по факту вычета себестоимости произведенной продукции и расходов, которые сопутствуют производственному процессу.

Обратите внимание

Высокие показатели прямо указывают на эффективность работы организации. Поэтому велика вероятность умышленного манипулирования учетным работником цифрами для получения такого результата.

3. Чистая маржа. Выражается в отношении чистой прибыли организации к ее выручке. Под чистой маржей подразумевается объем прибыли, который компания получает от единицы выручки. Рассчитав данный показатель, руководителю становится ясно, насколько эффективно фирма может контролировать издержки. Итоговый показатель зависит от сферы деятельности компании. Так, компании, занятые розничной продажей, зачастую имеют невысокие показатели, а крупные промышленные организации, занимающиеся производством продукции в больших объемах, имеют высокие коэффициенты.
4. Процентная маржа. Данный показатель характерен для банковских учреждений. Он выражается в отношении доходов и расходов банка. С помощью процентной маржи определяется способность учреждения покрывать свои обязательства. При этом данный вид маржи может быть, как абсолютным, так и относительным.
5. Вариационная маржа. Определяется как вероятная прибыль (убыток), как количество средств, которые могут быть получены (израсходованы) в ходе операции по залогам. Такой вид показателя характерен для биржевых сфер, где прогнозы трейдера могут определить, положительным или отрицательным будет результат сделок на бирже.

Основные отличия маржи от наценки

Под наценкой подразумевается разница между себестоимостью изготовленной продукции и финальной ценой продукции. Наценка призвана перекрыть суммарные издержки в ходе изготовления продукции (затраты на само производство, на хранение и сбыт).

Различия между наценкой и маржой заключаются в следующем:

1. При исчислении наценки во внимание принимают разницу между стоимостью закупки благ и их себестоимостью. При расчете маржи учитывают разницу между выручкой организации по факту сбыта и себестоимостью продукции.
2. Наценка не имеет ограничений, в то время как маржа не в состоянии достигнуть 100%.
3. При исчислении наценки базой выступает себестоимость изготовленного товара. При расчете маржи базой выступает общий доход организации.

Формула расчета маржи

1. Валовая маржа отображает разницу между выручкой и суммарных издержек. Формула имеет следующий вид: GP = TR — TC,  где
   • GP ― гросс маржа,
   • TR ― выручка,
   • TC ― суммарные издержки по всем статьям калькуляции.
2. Маржинальный доход определяется как результат вычитания переменных издержек от выручки. Выражается в формуле: CM = TR — VC, где
   • CM ― маржинальная прибыль (доход),
   • TR ― выручка,
   • VC ― переменные издержки.
3. Коэффициент валовой маржи представляет собой отношение маржинального дохода и выручки. Рассчитывается следующим образом: K = GP / TR.
4. Коэффициент маржинального дохода определяется как результат деления маржинального дохода и объема выручки. Выражается в формуле: K = CM / TR.
5. Процентная маржа является результатом деления суммарных издержек на доход -GP = TC — TR, или переменных издержек к выручке – CM = VC / TR.

Трактовка маржи в разных сферах деятельности

Экономическая сфера определяет маржу как разность между итоговой ценой продукции и ее себестоимостью. Данное определение считается основным. Наиболее распространенным видом является валовая маржа, т.к. она оказывает влияние непосредственно на чистую прибыль, впоследствии использующуюся для увеличения основных фондов.

В финансовой сфере (банковских учреждениях) под кредитной маржой подразумевается разница между суммой, которую прописывают в кредитном договоре, и суммой, которая фактически передается кредитуемому лицу. Также в банковской сфере используется термин гарантийная маржа, что означает разницу между ценой имущества, которое передается под залог, и объемом выданных средств. Относительно депозитов используют процентную маржу.

Для биржевой сферы характерно использование вариационной маржи. Наиболее частое применение – при торговле фьючерсами. Данный показатель необходим при прогнозировании прибыльности или убыточности торгов.

Загрузка…

Формула расчета маржинальности на Форекс

Суть маржи и маржинальной торговли. Благодаря маржинальной торговле значительно расширяются возможности трейдеров получать хорошие доходы на валютном рынке Форекс. Применение маржинальной торговли существенно повышает объем сделок, совершаемых трейдерами, и увеличивает доступность проводимых операций. Такая торговля представляет собой осуществление валютных операций с применением заемных средств, предоставленных брокером или дилинговым центром.

Если говорить простыми словами о том, что такое маржа на Форекс – это залог, то есть, определенная сумма денег, которую должен внести трейдер для получения кредита.

Когда трейдер совершает торговую операцию на Форекс, на его счете появится отображение маржи (то есть, суммы кредита по этой сделке). Если клиент совершит убыточную сделку, маржа перейдет брокерской фирме, как оплата за кредит. Ведь, в любом случае, надо платить за предоставляемые услуги. Имея заемные средства, трейдер получает больше возможностей для совершения сделок, а следовательно, и для увеличения прибыли.

Таким образом, дилинговый центр предоставляет клиенту кредитную линию, а клиент вносит маржу (конкретную оговоренную сумму), получает «кредитное плечо» и право совершать сделки на суммы, в сотни раз превышающие депозит. Сумма залога напрямую зависит от размера кредитного плеча. Используя маржинальную торговлю для извлечения прибыли, трейдер принимает на себя возможные потери, а маржа служит страховкой для брокерской фирмы.

Торговля с использованием маржи подразумевает обязательные два этапа проведения сделок. Например, если на первом этапе вы купили валюту, то на втором – вы ее продаете по этой же, или по другой цене. После закрытия сделки, производится расчет прибыли (убытка) и возврат страхового вклада.

При осуществлении положительной сделки, залог будет возвращен трейдеру. В случае неудачно проведенной операции, маржа списывается в виде компенсации дилинговому центру. Маржа выступает обязательным условием для получения заемных средств трейдером, зависит от размера предоставляемого кредитного плеча, и служит для обеспечения прибыли брокерской фирме независимо от полученных результатов совершенной операции.

Как рассчитать маржинальность на рынке Форекс

Необходимые данные для расчета маржи:

• валютная пара;
• ее текущий курс;
• объем сделки;
• размер кредитного плеча.

Маржа Форекс зависит от величины кредитного рычага: чем меньше плечо – тем выше маржа, и, соответственно, наоборот: чем шире плечо, тем меньше уровень маржи.

Формула для расчета маржи при прямой котировке

М=СС/КП

• Где М – маржа,
• СС – сумма сделки,
• КП – кредитное плечо.

Например, чтобы совершить сделку объемом 1 стандартный лот (100 000 единиц) по валютной паре USD/CAD, с кредитным плечом 1:200, необходимо внести маржу:

• М=СС/КП
• М=100 000/200
• М=500

То есть, сумма маржи составит 500 $. А при кредитном плече 1:500 маржа будет всего лишь 100 000/500=200 $. Но при КП 1:500 вы сможете приобрести 10 лотов объемом 1 миллион долларов, и совершать сделки при марже 100 000/500=2 000 $.

Видео

Расчет маржи для обратной котировки

М=СС/КП х КВ

• Где М – маржа;
• СС – сумма сделки;
• КП – кредитное плечо;
• КВ – курс валюты.

Для примера возьмем пару GBR/USD.

• М =СС/КП х КВ
• М = 100 000/200 х 1, 5074
• М= 753,7 $

Не получаются круглые суммы, зато стоимость одного пункта всегда будет выражена круглыми числами. А для прямых котировок некоторое неудобство составляет расчет пункта.

Расчет маржи для кросс-курсов

М = СС/КП х КВ

• М – маржа;
• СС – сумма сделки;
• КП – кредитное плечо;
• КВ – курс валюты (базовой) к доллару.

Хотя, в принципе, нет никакой надобности запоминать и изучать все эти формулы, потому что на сегодняшний день существует много калькуляторов, разработанных специально для расчета маржи. Калькуляторы предоставит вам брокер или можете найти их в интернете, выбирая наиболее удобный для себя вариант. Такие программы уже содержат все необходимые формулы, которые учитывают такие данные, как: объем сделки, цена одного пункта, размер КП, вид котировки. Быстрый рациональный расчет маржи значительно облегчает работу трейдера.

Видео

Критические уровни маржи

При правильном расчете маржи, и разумном ее отношении к собственным способностям, можно реально увеличить прибыльность торговли на валютном рынке. В противном случае, риски возрастают, а маржа подходит к критическому уровню. Следующей ступенькой могут стать Margin Call и Stop Out.

Причинами понижения маржи до критического уровня могут быть:

• Сильное изменение цены актива (понижение либо повышение), что не совпадает с проводимой торговой стратегией трейдера;
• Увеличение минимального уровня маржи;
• Усиленный рост активности рынка, в связи с какими-либо непредвиденными событиями и тому подобное.

Если баланс падает ниже критического уровня маржи,трейдеру отправляется запрос на ее увеличение. Наступает Margin Call, и трейдер получает возможность добавить денег на депозите, или самостоятельно закрыть заведомо убыточные позиции. Иначе, при наступлении ситуации Stop Out (критический уровень маржи достигнет 10%), брокер автоматически начнет закрывать ваши ордера, начиная с самых убыточных. Таким образом повышается уровень маржи в среднем на 10% при закрытии одной позиции.

Критические уровни убытка Margin Call и Stop Out являются регуляторами при проведении маржинальной торговли. Они служат для того, чтобы предупредить трейдера о недостаче средств для продолжения торговли и защищают участника рынка от полной потери капитала.

Основные преимущества маржинальной торговли:

• Предоставляется возможность вести торговлю с увеличенным объемом, даже при небольшом депозите.
• Возможность получения большой прибыли с применением высокого кредитного плеча.
• Трейдер может получить заем на любую валюту, независимо от той, которая имеется на его депозите. Осуществляется автоматическая конвертация, причем, прибыль зачисляется в валюте депозита.
• Невозможно потерять больше, чем сумма депозита, потому что убыточные сделки закроются автоматически.
• Торговые операции заключаются доступным, простым способом. Вся торговля проводится в виртуальном режиме.

Недостатки маржинальной торговли

Основным недостатком проведения маржинальной торговли является ее высокая рискованность. Если трейдер имеет небольшой стартовый капитал, то ему будет нелегко подняться к высокому торговому уровню, потому как придется перекрывать спред, комиссию и так далее. Это, конечно, усложняет работу, придется брать большое плечо и рисковать. Но перед тем, как начать работу, определите свои реальные возможности, хорошо просчитайте доступные варианты и подберите подходящие инструменты. В настоящее время маржинальная торговля с использованием «дилингового рычага» (кредитного плеча), является самым популярным способом проведения торговли для трейдеров валютного рынка Форекс. Расширение торговых возможностей благодаря заемным средствам и разумно подобранным стратегиям значительно увеличивают ваш потенциал для получения хороших доходов.

Что такое маржа на Форекс. Формула расчета

Маржа на форекс — это залог, который брокер удерживает за страховку открытой сделки и за предоставление кредитного плеча. В экономике этот термин есть синонимом прибыли. C французского «marge», означает разница или превосходство в чем-нибудь.  В переводе английского «margin» переводится как запас, это значение ближе подходит к определению этого термина на форекс.

Например, если кредитное плечо 100:1, то это позволяет торговать на сумму 10 000$, имея на балансе 100$. Из этих 100$ будет замораживаться брокером часть средств для обеспечения маржи в момент открытия сделок.
Маржа считается в процентах от суммы сделки. Для примера, большая часть брокеров форекс требуют 1%, 0,5%, 0,25% или 0,2% маржи.
Базируясь на условиях маржи брокера, можно вычислить максимально допустимое кредитное плечо. Когда брокер просит 0,5% маржи, это значит 200:1. Ниже некоторые соотношения, представляемые основной массой брокеров:

Требуемая маржа	Максимальное плечо
1.00%	100:1
0.50%	200:1
0.25%	400:1
0.2%	500:1
0.1%	1000:1

Как рассчитывается маржа

Как было сказано уже, размер маржи непосредственно зависит от размера кредитного плеча. Одновременно для верного вычисления размера залога требуется еще два показателя — размер сделки и курс торгуемой валюты к доллару.

Формула для расчета будет такая:

Маржа = Объем сделки * 100 000 / Кредитное плечо * Курс

Например

Вы хотите купить 0.1 лота пары Фунт/Доллар по цене 1.40, плечо 1:500. Получаем такой расчет: 0,10*100 000 / 500 * 1.4 = $28. Если плечо 1:50 брокер удержит $280.

В рабочем терминале, кроме «необходимой маржи», есть и другие показатели. Объясним их:

Свободная маржа – свободные средства на счете, которые участвуют в перекрытии убыточных сделок и доступны для открытия новых. Проще говоря, это разница между Средствами и Маржой.

Уровень. Выражение в процетном соотношении свободной маржи к марже.

Маржин-колл. Наступает, если баланс на счете снижается до показателя используемой маржи. Это сигнал, что нужно пополнить счет или в противном случае, если цена дальше уйдет дальше в минус и достигнет процента уровня Margin Call наступит Stop Out. Все сделки автоматически закрываются и залог не возвращается.

Формула расчета Stop Out:

Stop Out = Размер залога (маржа) * уровень минимальной маржи в %.

Например

У трейдера есть 200$ на балансе. Он открыл ордер 0,1 лота на EUR/USD по цене 1,2. Брокер сразу заморозил 120$. Осталось Остаток Свободной маржи 80$. Если рынок уйдет в противоположную сторону на 80 пипсов, свободная маржа достигнет нуля. Допустим, уровень StopOut 20% от маржи 120*20%=24$. Если из свободных средств останется эта сумма, все открытые ордера будут закрыты принудительно. Это слив!

Поэтому будьте всегодв внимательны, не завышайте риски. Оставляйте запас прочности как минимум на уровне 300%.

Подытожим

Маржа — это еще гарантия того, что трейдер не откроет ордер слишком большого размера, не соответствующий балансу. При сливе депозита трейдером — это еще дополнительная прибыль брокера. Поэтому не слить депозит, всегда помните о правилах мани менеджмента.

что это такое простыми словами

Автор Виктория Булахова На чтение 6 мин.

Валовая маржа или gross margin – это выраженная в процентах общая рентабельность продаж. В предыдущей статье мы рассмотрели общее понятие маржи, отличие маржинальности от прибыли и торговой наценки. Сегодня более подробно расскажем простыми словами о валовой марже и сферах ее использования. Также вы узнаете, для чего рассчитывается коэффициент валовой маржи и каким должно быть значение этого показателя.

Что показывает валовая рентабельность

Дословный перевод словосочетания gross margin – валовая прибыль, однако это не совсем точно. Прибыль – это разница между выручкой и себестоимостью. Валовая маржа – это разница между объемом продаж и себестоимостью, деленная на объем продаж.

Мы уже знаем, что валовая маржа и валовая рентабельность – это, по сути, равнозначные понятия. Для чего же рассчитывается именно валовая, а не общая рентабельность бизнеса? Какие выводы сделает финансовый аналитик или инвестор, определяя этот показатель по данным финансовой отчетности компании?

Гросс маржа (синонимы: норма прибыли, валовая рентабельность) определяется в целях:

1. Упрощения расчетов для крупных компаний. Если предприятие небольшое, а большинство расходов являются условно-постоянными, т.е. неизменными в течение длительного периода, то обычно не возникает сложностей с определением рентабельности с учетом издержек.

Но если же характер издержек зависит от сезонности, расходы подразделяются на коммерческие, управленческие и прямые, компания зависима от внешних инвестиций – тогда именно показатель валовой рентабельности является ключевым для оценки эффективности бизнеса.

2. В некоторых случаях размер чистой прибыли не является показательным. За счет чистого дохода выплачиваются различные бонусы, подарки, некоторые компании тратят немалые суммы на представительские расходы, которые по законодательству являются нормируемыми. Кроме того, на чистую прибыль влияют банковские проценты по кредитам и депозитам, инвестиции и другие факторы, имеющие лишь косвенное отношение к основному направлению деятельности компании.

Итак, gross margin – это величина, показывающая долю прибыли на каждую денежную единицу (доллара, рубля и др.) в общем объеме выручки.

Где используется валовая маржа

Маржа валовой прибыли используется при проведении макроэкономического анализа предприятия, отрасли бизнеса, внутреннего и внешнего рынка страны в целом.

Для полного анализа финансового состояния компании вкупе с валовой прибылью нужны еще показатели операционной прибыли и дохода от инвестиционной деятельности. Gross margin лишь показывает, насколько результативно работает бизнес.

На величину гросс маржи влияют факторы:

• объемы производства или продаж;
• работа отделов продаж и закупок;
• фонд оплаты труда;
• затраты на замену и ремонт оборудования;
• сопутствующие услуги (аренда, охрана и др).

Иными словами, помимо выручки, в расчете gross margin участвуют издержки, без которых предприятие работать не сможет. Именно правильное соотношение доходов и расходов и определяет размер гросс маржи.

Какой должна быть валовая маржа

Приведем средние нормы показателей валовой маржи по некоторым отраслям:

Наименование отрасли	Gross margin, %
Оптовая торговля	30-40
Технологии	50-70
Здравоохранение	10-20
Производство	25-30

Итак, в оптовой торговле существует множество косвенных (не зависящих от объема реализации) расходов, поэтому минимальная маржинальность может свидетельствовать о низкой прибыли или убыточной деятельности.

Технологии – это достаточно большой пласт экономики. Так, высокотехнологичные отрасли могут работать с маржинальностью 60-80% и более (как мы помним, маржа не может быть выше 100%). Это объясняется тем, что некоторые разработки пользуются высоким спросом и, соответственно, стоят дорого. При этом затраты относительно невелики – требуется лишь техника и труд специалистов, которые часто работают удаленно.

Здравоохранение – это не только услуги медицинских учреждений. Это и производство медикаментов, оборудования для медицины, а также биотехнологии. Невысокая маржинальность объясняется тем, что эта экономическая отрасль регулируется государством: цены на препараты, квоты на лечение и др.

В производственной сфере рентабельность определяется закупочными ценами на сырье, материалы и комплектующие, а также затратами на оплату труда. Ввиду зависимости от курсов иностранной валюты (импортное сырье и оборудование), маржинальность в этой отрасли средняя – 30% и менее.

Как рассчитать

Gross profit margine (маржа валовой прибыли) определяется по формуле:

\[ GM=\frac{Revenue(выручка) – Cost(себестоимость)}{Revenue(выручка)} * 100\% \]

Cost=Purchase Price (закупочная цена)+direct expenses (прямые затраты)+indirect expenses (косвенные расходы).

Прямые затраты – это закупка сырья, материалов, заработная плата производственных рабочих, амортизация оборудования, используемого в производственном процессе, расходы на доставку и др.

Косвенные затраты: аренда помещения, зарплата административно-управленческого персонала, расходы на рекламу и др.

Основное отличие: прямые расходы непосредственно относятся к деятельности. Например, без труда рабочих невозможно собрать станок. Косвенные расходы играют второстепенную роль. Так, реклама нужна, но собирать станки можно и без рекламы.

Распределение затрат на прямые и косвенные часто является непростой задачей. Однако и те, и другие расходы принимаются для расчета валовой маржи по формуле, приведенной выше.

Зачем и когда считать коэффициент валовой маржи

Результат расчета gross margin по формуле иногда называют коэффициентом валовой маржи. Рассчитывается этот коэффициент в целях:

• формирования конечной цены продукции или товара. Путем подстановки вычисляется минимальное и оптимальное значение, позволяющее получить прибыль;
• финансового анализа эффективности работы отделов продаж и закупок;
• оптимизации расходов.

Преимущества и недостатки коэффициента валовой рентабельности

Основными достоинствами показателя являются:

1. Простота расчетов. Формула определения гросс маржи несложная, а данные для расчетов можно получить из бухгалтерской отчетности.
2. Быстрый анализ. Имея под рукой средние значения маржинальности по экономическим отраслям и рассчитав нужное нам значение для конкретного предприятия, можно получить представление об эффективности ценообразования и бизнеса в целом.

Недостатки:

1. Неполная картина об «успешности» деятельности компании. Коэффициент валовой рентабельности можно использовать только вкупе с маржой чистой прибыли.
2. В некоторых случаях увеличение или падение коэффициента может носить временный характер. Так, на этапе становления бизнеса откуда взяться высокой маржинальности? Понятно, что в начале расходы могут значительно превышать доходы, но со временем ситуация исправляется.

Главным обнадеживающим критерием является рост коэффициента в течение нескольких периодов.

Пример расчета

Рассмотрим пример, используя финансовую отчетность.

Используя формулу, выполним расчет gross margin за 2018 и 2019 годы.

\[ GM(2018)=\frac{9292-7619}{9292}*100\%=18\% \]

\[ GM(2019)=\frac{14674-11445}{14674}*100\%=22\% \]

Мы видим, что маржинальность выросла на 4%. При этом доля расходов в выручке составляла:

в 2018 г.: 7619/9292*100%=82%;

в 2019 году: 11445/14674*100%=78%.

Для сравнения рассчитаем рост маржи чистой прибыли:

для 2018 г.: 1319/9292*100%=14%;

для 2019 г.: 2592/14674*100%=18%.

Мы получили те же 4%, но это не более чем случайное совпадение. В 2019 году прочие (операционные и внереализационные) доходы увеличились почти вдвое, а расходы вполовину сократились. Тем не менее, с помощью такого несложного анализа, мы можем с уверенностью говорить о том, что предприятие работает достаточно эффективно.

Заключение

Простыми словами, гросс маржа – это величина, показывающая процент прибыли в каждом заработанном компанией рубле или другой денежной единице.

Зная, как рассчитывается валовая маржа и где взять данные для ее определения, мы можем с уверенностью говорить о владении одним из базовых навыков финансового анализа предприятия. Аналогично можно рассчитать и маржу чистой прибыли, используя данные отчета о финансовых результатах. Для получения данных за текущий год следует использовать данные управленческой отчетности.

Страница не найдена

• Образование

  • Общий

    • Словарь
    • Экономика
    • Корпоративные финансы
    • Рот ИРА
    • Акции
    • Паевые инвестиционные фонды
    • ETFs
    • 401 (к)

  • Инвестирование / Торговля

    • Основы инвестирования
    • Фундаментальный анализ
    • Управление портфелем ценных бумаг
    • Основы трейдинга
    • Технический анализ
    • Управление рисками
• Рынки

  • Новости

    • Новости компании
    • Новости рынков
    • Торговые новости
    • Политические новости
    • Тенденции

  • Популярные акции

    • Яблоко (AAPL)
    • Тесла (TSLA)
    • Amazon (AMZN)
    • AMD (AMD)
    • Facebook (FB)
    • Netflix (NFLX)
• Симулятор

  • Симулятор

    • Завести аккаунт
    • Присоединяйтесь к игре

  • Мой симулятор

    • Моя игра
    • Создать игру
• Твои деньги

  • Личные финансы

    • Управление благосостоянием
    • Бюджетирование / экономия
    • Банковское дело
    • Кредитные карты
    • Домовладение
    • Пенсионное планирование
    • Налоги
    • Страхование

  • Обзоры и рейтинги

    • Лучшие онлайн-брокеры
    • Лучшие сберегательные счета
    • Лучшие домашние гарантии
    • Лучшие кредитные карты
    • Лучшие личные займы
    • Лучшие студенческие ссуды
    • Лучшее страхование жизни
    • Лучшее автострахование
• Советники

  • Ваша практика

    • Управление практикой
    • Продолжая образование
    • Карьера финансового консультанта
    • Инвестопедия 100

  • Управление благосостоянием

    • Портфолио Строительство
    • Финансовое планирование
• Академия

  • Популярные курсы

    • Инвестирование для начинающих
    • Станьте дневным трейдером
    • Торговля для начинающих
    • Технический анализ

  • Курсы по темам

    • Все курсы
    • Курсы трейдинга
    • Курсы инвестирования
    • Финансовые профессиональные курсы

Представлять на рассмотрение

Извините, страница, которую вы ищете, недоступна.Вы можете найти то, что ищете, используя наше меню или параметры поиска.

дом

• О нас
• Условия эксплуатации
• Словарь
• Редакционная политика
• Рекламировать
• Новости
• Политика конфиденциальности
• Свяжитесь с нами
• Карьера
• Уведомление о конфиденциальности Калифорнии

• #
• А
• B
• C
• D
• E
• F
• грамм
• ЧАС
• я
• J
• K
• L
• M
• N
• О
• п
• Q
• р
• S
• Т
• U
• V
• W
• Икс
• Y
• Z

Investopedia является частью издательской семьи Dotdash.

Страница не найдена

• Образование

  • Общий

    • Словарь
    • Экономика
    • Корпоративные финансы
    • Рот ИРА
    • Акции
    • Паевые инвестиционные фонды
    • ETFs
    • 401 (к)

  • Инвестирование / Торговля

    • Основы инвестирования
    • Фундаментальный анализ
    • Управление портфелем ценных бумаг
    • Основы трейдинга
    • Технический анализ
    • Управление рисками
• Рынки

  • Новости

    • Новости компании
    • Новости рынков
    • Торговые новости
    • Политические новости
    • Тенденции

  • Популярные акции

    • Яблоко (AAPL)
    • Тесла (TSLA)
    • Amazon (AMZN)
    • AMD (AMD)
    • Facebook (FB)
    • Netflix (NFLX)
• Симулятор

  • Симулятор

    • Завести аккаунт
    • Присоединяйтесь к игре

  • Мой симулятор

    • Моя игра
    • Создать игру
• Твои деньги

  • Личные финансы

    • Управление благосостоянием
    • Бюджетирование / экономия
    • Банковское дело
    • Кредитные карты
    • Домовладение
    • Пенсионное планирование
    • Налоги
    • Страхование

  • Обзоры и рейтинги

    • Лучшие онлайн-брокеры
    • Лучшие сберегательные счета
    • Лучшие домашние гарантии
    • Лучшие кредитные карты
    • Лучшие личные займы
    • Лучшие студенческие ссуды
    • Лучшее страхование жизни
    • Лучшее автострахование
• Советники

  • Ваша практика

    • Управление практикой
    • Продолжая образование
    • Карьера финансового консультанта
    • Инвестопедия 100

  • Управление благосостоянием

    • Портфолио Строительство
    • Финансовое планирование
• Академия

  • Популярные курсы

    • Инвестирование для начинающих
    • Станьте дневным трейдером
    • Торговля для начинающих
    • Технический анализ

  • Курсы по темам

    • Все курсы
    • Курсы трейдинга
    • Курсы инвестирования
    • Финансовые профессиональные курсы

Представлять на рассмотрение

Извините, страница, которую вы ищете, недоступна.Вы можете найти то, что ищете, используя наше меню или параметры поиска.

дом

• О нас
• Условия эксплуатации
• Словарь
• Редакционная политика
• Рекламировать
• Новости
• Политика конфиденциальности
• Свяжитесь с нами
• Карьера
• Уведомление о конфиденциальности Калифорнии

• #
• А
• B
• C
• D
• E
• F
• грамм
• ЧАС
• я
• J
• K
• L
• M
• N
• О
• п
• Q
• р
• S
• Т
• U
• V
• W
• Икс
• Y
• Z

Investopedia является частью издательской семьи Dotdash.

Страница не найдена

• Образование

  • Общий

    • Словарь
    • Экономика
    • Корпоративные финансы
    • Рот ИРА
    • Акции
    • Паевые инвестиционные фонды
    • ETFs
    • 401 (к)

  • Инвестирование / Торговля

    • Основы инвестирования
    • Фундаментальный анализ
    • Управление портфелем ценных бумаг
    • Основы трейдинга
    • Технический анализ
    • Управление рисками
• Рынки

  • Новости

    • Новости компании
    • Новости рынков
    • Торговые новости
    • Политические новости
    • Тенденции

  • Популярные акции

    • Яблоко (AAPL)
    • Тесла (TSLA)
    • Amazon (AMZN)
    • AMD (AMD)
    • Facebook (FB)
    • Netflix (NFLX)
• Симулятор

  • Симулятор

    • Завести аккаунт
    • Присоединяйтесь к игре

  • Мой симулятор

    • Моя игра
    • Создать игру
• Твои деньги

  • Личные финансы

    • Управление благосостоянием
    • Бюджетирование / экономия
    • Банковское дело
    • Кредитные карты
    • Домовладение
    • Пенсионное планирование
    • Налоги
    • Страхование

  • Обзоры и рейтинги

    • Лучшие онлайн-брокеры
    • Лучшие сберегательные счета
    • Лучшие домашние гарантии
    • Лучшие кредитные карты
    • Лучшие личные займы
    • Лучшие студенческие ссуды
    • Лучшее страхование жизни
    • Лучшее автострахование
• Советники

  • Ваша практика

    • Управление практикой
    • Продолжая образование
    • Карьера финансового консультанта
    • Инвестопедия 100

  • Управление благосостоянием

    • Портфолио Строительство
    • Финансовое планирование
• Академия

  • Популярные курсы

    • Инвестирование для начинающих
    • Станьте дневным трейдером
    • Торговля для начинающих
    • Технический анализ

  • Курсы по темам

    • Все курсы
    • Курсы трейдинга
    • Курсы инвестирования
    • Финансовые профессиональные курсы

Представлять на рассмотрение

Извините, страница, которую вы ищете, недоступна.Вы можете найти то, что ищете, используя наше меню или параметры поиска.

дом

• О нас
• Условия эксплуатации
• Словарь
• Редакционная политика
• Рекламировать
• Новости
• Политика конфиденциальности
• Свяжитесь с нами
• Карьера
• Уведомление о конфиденциальности Калифорнии

• #
• А
• B
• C
• D
• E
• F
• грамм
• ЧАС
• я
• J
• K
• L
• M
• N
• О
• п
• Q
• р
• S
• Т
• U
• V
• W
• Икс
• Y
• Z

Investopedia является частью издательской семьи Dotdash.Формула прибыли

: что это такое, как ее рассчитать, как улучшить маржу

Когда вы продаете продукт или услугу, важно понимать размер вашей прибыли или сколько денег вы зарабатываете, продавая свой продукт. По сути, маржа показывает окупаемость инвестиций (ROI) всех ваших расходов. Низкая маржа указывает на то, что вы не получаете идеальной рентабельности инвестиций, в то время как высокая говорит о том, что у вас все хорошо.

В идеале у вас должна быть высокая маржа прибыли, которая направит вашу организацию к долгосрочному росту и успеху.Потратив время на определение размера своей прибыли, вы сможете ставить достижимые цели и принимать обоснованные решения для своего уникального бизнеса.

Формула прибыли

Формула маржи прибыли — это отношение чистой прибыли к чистым продажам. Вот краткий обзор того, что означает каждая из этих цифр.

• Чистые продажи: Валовые продажи за вычетом скидок, возвратов и надбавок.
• Чистая прибыль: Итого выручка за вычетом расходов.

Застройщик бизнес-кредитов

Получите доступ к полным кредитным рейтингам и отчетам вашего бизнеса, включая FICO SBSS — рейтинг, используемый для предварительной проверки кредитов SBA.

Разблокируйте свои результаты сейчас

Почему маржа важна для вашего бизнеса

Норма прибыли важна для вашего бизнеса, потому что она может помочь вам в следующем:

• Развивайте свой бизнес: Когда вы знаете, какова ваша норма прибыли, вы можете легко определить продукты, которые неэффективны, и сократить свои расходы.Маржа прибыли предоставляет ценные данные, которые могут творить чудеса для вашего бизнеса по мере его роста.
• Выявление и устранение проблем: Если вы обнаружите, что размер прибыли для определенных продуктов или услуг низок, вы можете выявить и устранить ошибки, связанные с ценообразованием, управлением, бухгалтерским учетом или чем-то еще.
• Получение финансирования: Чтобы получить ссуду для малого бизнеса для своего бизнеса, вам нужно показать кредиторам, какова ваша норма прибыли. Кредиторы хотят знать, что ваши продукты и услуги могут быть прибыльными.
• Соответствующая цена: Ваша норма прибыли покажет вам, сколько ваших долларов способствует вашей чистой прибыли. Это может помочь вам выяснить, слишком ли высоки цены на ваши предложения или слишком низкие.

Маржа прибыли: как использовать формулу прибыли

Если вы знаете, как пользоваться формулой, рассчитать размер прибыли несложно. Допустим, ваш бизнес продает пылесосы. Вы обнаруживаете, что ваши чистые продажи (валовые продажи за вычетом скидок, возвратов и надбавок) составляют 100 000 долларов.Ваш чистый доход (общий доход за вычетом расходов) составляет 300 000 долларов США. Если вы разделите 100 000 долларов на 300 000 и умножите полученное число на 100, вы получите 33% прибыли.

Виды прибыли

Существует ряд различных величин прибыли, которые вы можете рассчитать, в том числе:

Маржа валовой прибыли

Общая выручка — COGS / Общая выручка X 100

Маржа валовой прибыли описывает доход, который вы получаете после вычета стоимости проданных товаров или COGS.Сырье, заработная плата и любые другие расходы, связанные с производством или производством ваших товаров, включены в ваши COGS. Долги, накладные расходы, налоги и прочие расходы не учитываются.

Используя маржу валовой прибыли, вы можете сравнить полученную вами валовую прибыль с вашим общим доходом. Полученная вами цифра хорошо отражает процент прибыли, которую вы сохраняете после того, как заплатите за производство своей продукции.

Маржа операционной прибыли

Операционная прибыль / Чистая выручка от продаж X 100

В отличие от валовой прибыли, операционная маржа учитывает накладные расходы, необходимые для ведения бизнеса.Это могут быть операционные, административные и коммерческие расходы. В то время как валовая прибыль включает накладные расходы, налоги, задолженность и другие неоперационные расходы включены.

Цель маржи операционной прибыли — понять ваш доход после того, как вы заплатите за производство своей продукции и ведете свой бизнес. Он может проинформировать вас о том, насколько хорошо вы можете управлять своими расходами.

Маржа чистой прибыли

Операционная прибыль-процентные расходы-налоговые расходы / выручка X 100

Норма чистой прибыли — это коэффициент, который показывает остаточный доход, который представляет собой сумму денег, оставшуюся после вычета внереализационных расходов из операционной прибыли.Эти внереализационные расходы могут быть как долговыми, так и единовременными прочими расходами. Имея такую ​​маржу прибыли, вы можете понять, сколько долларов ваших доходов превращается в прибыль.

Что такое хорошая прибыль?

Ряд факторов, таких как конкретная отрасль, размер бизнеса, цели роста и текущая экономика, будут определять определение хорошей нормы прибыли. Если вы работаете в отрасли с минимальными накладными расходами, например, в сфере ухода за детьми, у вас будет более высокая норма прибыли, чем у центра мероприятий, который оплачивает помещения, инвентарь и другие расходы.

Вообще говоря, 10% прибыли считается средней, 20% — хорошей, а 5% — плохой. Чтобы узнать, какой размер прибыли у вашего бизнеса, проведите отраслевое исследование. Узнайте, что является нормой для аналогичных предприятий в вашем регионе. Вы также можете проконсультироваться с бухгалтером или финансовым консультантом, чтобы получить точное представление о том, где должна быть ваша прибыль.

Как увеличить прибыль?

Если вы недовольны своей прибылью, будьте уверены, вы можете сделать это, чтобы улучшить ее, например:

• Сократите расходы: Когда вы узнаете размер своей прибыли, вы сможете принимать разумные решения о том, где сократить расходы.Эти расходы могут быть такими, как модные пакеты для покупок, папиросная бумага, лишняя упаковка и сверхурочные. Помните, что ваша цель — максимально снизить накладные расходы, при этом обеспечивая своих клиентов качественными продуктами или услугами.
• Избавьтесь от неэффективных продуктов и услуг: Если вы обнаружите, что определенный продукт или услуга плохо продаются, вы можете удалить их из своих предложений. Вы всегда можете заменить его на что-то более выгодное.
• Повышение цен: Повышение цен может оказаться трудным, особенно если у вас небольшой бизнес, конкурирующий с более крупными брендами.Однако, если вы хотите, чтобы ваш бизнес процветал в долгосрочной перспективе, это может быть необходимо. Низкие цены могут помешать успеху и росту.
• Поднимите свой бренд: Неудивительно, что у косметических брендов одни из самых высоких показателей рентабельности. Они используют новаторские маркетинговые стратегии, чтобы вызвать у своих клиентов эмоциональные переживания и повысить воспринимаемую ценность продаваемых ими продуктов. Поднимая свой бренд, независимо от отрасли, вы можете убедить клиентов в том, что ваши более высокие цены того стоят.
• Рассматривайте скидки стратегически: В идеальном мире вы не стали бы предлагать никаких скидок. Однако для привлечения и удержания клиентов иногда необходимы скидки. Если вы действительно предлагаете скидки, относитесь к ним с умом. Изучите истории покупок ваших клиентов и разработайте скидки с учетом их уникального поведения и предпочтений. Не всем покупателям потребуется большая скидка или какая-либо скидка для конвертации.
• Мотивируйте своих сотрудников: Независимо от того, каким бизнесом вы занимаетесь, вполне вероятно, что ваши сотрудники могут сделать больше, чтобы принести вам более высокую прибыль.Ваша задача — мотивировать их к этому, устанавливая цели продаж, обучая их тому, как перепродавать и перекрестно продавать, а также применяя бонусы и другие стимулы.

Может ли моя прибыль повлиять на мою способность получать финансирование?

Скорее всего, вашему бизнесу в какой-то момент понадобится финансирование для покрытия разрыва денежных потоков или финансирования крупных покупок. Для его получения вам необходимо показать кредиторам, что ваш бизнес находится в хорошем финансовом состоянии. Вы можете сделать это, показав им свою бесплатную кредитную историю или отчет о кредитной истории.

Еще один способ продемонстрировать положительное финансовое положение — предоставить им высокую рентабельность. Как только они увидят, что они сравнивают вашу прибыль с прибылью ваших конкурентов, они узнают, как обстоят дела у вашего бизнеса в финансовом отношении. Если ваша норма прибыли высока, кредиторы будут рассматривать вас как ответственного заемщика, который, скорее всего, выплатит ваш кредит.

Итак, что это значит для вас? Выгодная процентная ставка и условия, которые могут потенциально сэкономить вам сотни или даже тысячи долларов в будущем.

Регулярно отслеживайте размер прибыли

Расчет размера прибыли не должен производиться разово. Возьмите за правило рассчитывать размер своей прибыли ежемесячно или ежеквартально. Таким образом, вы будете знать, растет ли ваша прибыль с течением времени.

Если да, то ваша организация увеличивает продажи быстрее, чем расходы, и вы на правильном пути. Если это не так, вам нужно будет внести некоторые изменения и повысить свою эффективность.

Вы видели Бизнес-менеджера?

Полные отчеты о кредитных операциях и баллы от Dun & Bradstreet, Experian и Equifax.

Начни сегодня

Эта статья изначально была написана 9 января 2020 г. и обновлена ​​16 января 2020 г.

Оценить эту статью

В настоящее время эта статья имеет 10 оценок со средней оценкой 5 звезд.

class = «blarg»> Маржа чистой прибыли

: определение и способ расчета

Есть много способов измерить прибыльность компании. Одним из ключевых показателей является маржа чистой прибыли, которая количественно определяет, какой доход компания сохраняет после оплаты всех своих расходов.

Мы подробнее рассмотрим этот показатель рентабельности, изучив:

1. Что такое маржа чистой прибыли?
2. Как рассчитать размер чистой прибыли.
3. Как использовать маржу чистой прибыли для оценки компании.
4. Какие ограничения на чистую прибыль?

Источник изображения: Getty Images.

Что такое маржа чистой прибыли?

Норма чистой прибыли, также известная как маржа чистой прибыли или чистая маржа, представляет собой отношение прибыли, которую получает компания или бизнес-подразделение, к общей сумме дохода, которую генерирует компания или бизнес-подразделение. Маржа чистой прибыли выражается в процентах. Чистая прибыль — это то, что остается после учета всех расходов, включая операционные расходы, проценты и налоги.В двух словах, чистая маржа — это процент от выручки компании, который она сохраняет в качестве прибыли.

Расчет чистой прибыли компании помогает инвесторам оценить относительную величину прибыли, которую компания получает от своей выручки. Чистая маржа — ключевой показатель общего финансового здоровья — также является отличным показателем для сравнения компании с конкурентами. Этот показатель может сигнализировать о том, сравнительно лучше или хуже справляется бизнес с контролем над своими расходами.

Как рассчитать маржу чистой прибыли

Расчет чистой прибыли компании за любой отчетный период относительно прост.Маржа чистой прибыли равна чистой прибыли компании, которая либо указана как таковая в ее финансовом отчете, либо может быть рассчитана как доход за вычетом стоимости проданных товаров, операционных и других расходов, процентов и налогов, разделенных на выручку. Этот результат умножается на 100, чтобы преобразовать коэффициент чистой прибыли в процент.

Вот формула чистой прибыли:

Источник изображения: Пестрый дурак.

Допустим, компания генерирует 1 миллиард долларов выручки и 225 миллионов долларов чистой прибыли в течение отчетного периода.Чистая маржа компании равна ее чистой прибыли (225 миллионов долларов), разделенной на ее выручку (1 миллиард долларов). Умножение этого результата на 100 дает значение чистой прибыли компании в размере 22,5%.

Стоит отметить, что чистая маржа может быть положительной или отрицательной. Отрицательная маржа чистой прибыли означает, что компания или бизнес-единица были убыточными в течение отчетного периода.

Как использовать маржу чистой прибыли для оценки компании

Чистая маржа может помочь инвесторам сравнить результаты компании за отчетные периоды и среди ее конкурентов.Если компания реализует стратегическую инициативу по увеличению своей прибыльности, инвесторы могут рассчитать размер чистой прибыли, чтобы оценить, приносит ли эта инициатива результаты. Если чистая маржа компании снижается, инвесторы могут использовать эту информацию для распознавания ухудшения финансового состояния.

Компания с более высокой маржой чистой прибыли, чем у ее аналогов, более эффективно конвертирует выручку в прибыль. Если чистая маржа компании ниже, чем у ее коллег по отрасли, это может быть признаком того, что она финансово слабее или менее эффективна, чем ее конкуренты.

Каковы ограничения чистой прибыли?

Хотя чистая прибыль является полезным показателем, у нее есть некоторые ограничения. Например, это не лучший показатель для сравнения компаний в разных секторах. Это связано с тем, что в некоторых отраслях рентабельность чистой прибыли, измеряемая однозначными числами, считается вполне хорошей, в то время как в других секторах норма чистой прибыли выражается двузначными числами.

Еще одним ограничением показателя чистой маржи является то, что он может сильно варьироваться в разные отчетные периоды из-за потенциально чрезмерных последствий разовых событий.Продажа активов может временно увеличить доход, увеличивая чистую маржу. Точно так же единовременные расходы могут сильно повлиять на прибыльность компании за отчетный период. В связи с этим важно понимать факторы, влияющие на чистую прибыль в течение любого периода, чтобы определить, подходит ли расчет чистой прибыли для оценки компании.

Норма чистой прибыли — это лишь один из многих показателей, которые инвесторы могут использовать для анализа компании, и, конечно же, не единственный показатель, определяющий ценность инвестиций.

Норма чистой прибыли — важный показатель рентабельности

Инвесторы могут рассчитать размер чистой прибыли, чтобы понять, насколько хорошо компания конвертирует выручку в чистую прибыль. Кроме того, несмотря на свои ограничения, маржа чистой прибыли является хорошим сравнительным показателем для измерения того, улучшает ли стратегическая инициатива прибыльность или компания лучше генерирует чистую прибыль, чем ее аналоги.

Формула и определение маржи вклада

Маржа вклада — важный метод не только понимания прибыльности бизнеса, но и того, как его продукты и услуги способствуют увеличению прибыли.Важно понимать, что маржа вклада отличается от маржи прибыли, поскольку маржа прибыли измеряет общую сумму выручки от продаж за вычетом затрат. Вместо этого маржа вклада измеряет прибыльность каждого отдельного продукта или услуги после вычитания переменных затрат.

Определение маржи вклада

Хотя маржу вклада можно интерпретировать и использовать по-разному, основное определение маржи вклада — это выручка, остающаяся от продажи определенного продукта или услуги после вычитания общих переменных затрат.

Формула маржи вклада

Маржа вклада = Цена за единицу — переменные затраты

Анализ маржи вклада

Маржа вклада позволяет бизнесу оценить, какие продукты и / или услуги являются наиболее ценными и прибыльными. Этот общий инструмент финансового анализа помогает владельцам и менеджерам бизнеса определить, на какие линейки продуктов и услуг следует обратить внимание, а на какие из них следует выделить меньше ресурсов или от которых следует отказаться.

Владельцы бизнеса также считают анализ маржи вклада полезным при принятии решений о ценообразовании, таких как решение, когда снижать или повышать цены в особых ситуациях, и при определении того, какие продукты должны получить больше ресурсов, таких как маркетинговый бюджет.Маржа вклада также помогает определить прибыль, которую можно ожидать на разных уровнях продаж.

Отрицательная или очень низкая маржа вклада обычно указывает на то, что продукт или услуга нерентабельна, и дает возможность переоценить этот конкретный продукт или услугу. Часто этот инструмент полезен, помогая владельцам бизнеса решить, когда прекратить выпуск линейки продуктов или инвестировать в исследования и разработки, чтобы повысить их цену или снизить себестоимость продукции.

В случае, если бизнес испытывает узкое место или другие ограничения в производственных возможностях, анализ маржи вклада позволяет владельцам бизнеса определить, какие из его продуктов и услуг имеют самую высокую маржу прибыли и, следовательно, должны извлекать выгоду из имеющихся ресурсов.

Коэффициент маржи вклада

Коэффициент маржи вклада показывает, какой процент каждого доллара дохода идет на покрытие постоянных затрат. Этот процент может быть рассчитан как на единицу, так и на совокупной основе.При расчете на единицу маржа вклада за единицу делится на продажную цену за единицу, в то время как в совокупности общая маржа вклада делится на общий доход.

Общая маржа вклада

Общая маржа вклада — это общий доход, доступный для оплаты постоянных расходов и получения прибыли по всем продуктам и услугам. Это отличается от маржи вклада единицы, которая конкретно измеряет вклад отдельного продукта или услуги и получаемую в результате дополнительную прибыль, полученную от каждой проданной единицы.

Нажмите, чтобы оценить этот пост!

Всего голосов: 23 Средний рейтинг: 4,5

Холли А. Мэджистер, CPA, CFP®, является основателем Enterprise Transitions, LP, фирмы по планированию развивающегося бизнеса и выхода. Она помогает предпринимателям оценивать, корректировать и ускорять свой бизнес с намерением в конечном итоге осуществить его высокодолларовую распродажу.
Холли также основала ExitPromise.com и на сегодняшний день ответила на более чем 2 000 вопросов, заданных владельцами бизнеса о создании, развитии и продаже бизнеса.

Последние сообщения Holly Magister, CPA, CFP (посмотреть все)

Резюме

Название статьи

Формула маржи вклада

Описание

Важно понимать, что маржа вклада отличается от маржи прибыли, поскольку маржа прибыли измеряет общую сумму выручки от продаж за вычетом затрат. Вместо этого маржа вклада измеряет прибыльность каждого отдельного продукта или услуги после вычитания переменных затрат.

Автор

Holly Magister

ExitPromise.com

Exit Promise

Коэффициент прибыли | Анализ | Формула

Коэффициент рентабельности, также называемый коэффициентом рентабельности продаж или коэффициентом валовой прибыли, представляет собой коэффициент рентабельности, который измеряет сумму чистой прибыли, полученной на каждый доллар продаж, полученного путем сравнения чистой прибыли и чистых продаж компании. Другими словами, коэффициент рентабельности показывает, какой процент продаж остается после того, как бизнес оплачивает все расходы.

Кредиторы и инвесторы используют этот коэффициент для измерения того, насколько эффективно компания может конвертировать продажи в чистую прибыль.Инвесторы хотят убедиться, что прибыль достаточно высока для распределения дивидендов, в то время как кредиторы хотят убедиться, что у компании достаточно прибыли для выплаты ссуд. Другими словами, внешние пользователи хотят знать, что компания работает эффективно. Формула крайне низкой рентабельности будет означать, что расходы слишком высоки, и руководству необходимо составить бюджет и сократить расходы.

Коэффициент рентабельности продаж часто используется внутренним руководством для постановки целей производительности на будущее.

---

Формула

Формулу коэффициента рентабельности можно рассчитать, разделив чистую прибыль на чистую выручку.

Чистый объем продаж рассчитывается путем вычитания любых возвратов или возвратов из валовых продаж. Чистая прибыль равна общей выручке за вычетом общих расходов и обычно является последним числом, указанным в отчете о прибылях и убытках.

---

Анализ

Коэффициент рентабельности напрямую определяет, какой процент продаж составляет чистая прибыль. Другими словами, он измеряет, сколько прибыли получается при определенном уровне продаж.

Этот коэффициент также косвенно измеряет, насколько хорошо компания управляет своими расходами по отношению к чистым продажам.Вот почему компании стремятся достичь более высоких показателей. Они могут сделать это либо за счет увеличения доходов, сохраняя расходы постоянными, либо за счет сохранения доходов постоянными и снижения расходов.

Поскольку в большинстве случаев получение дополнительных доходов намного сложнее, чем сокращение расходов, менеджеры обычно сокращают расходы, чтобы улучшить коэффициент прибыли.

Как и большинство коэффициентов рентабельности, этот коэффициент лучше всего использовать для сравнения компаний одного размера в одной отрасли.Этот коэффициент также эффективен для измерения прошлых результатов компании.

---

Пример

Trisha’s Tackle Shop — это магазин для рыбной ловли на открытом воздухе, в котором продаются приманки и другие рыболовные снасти. В прошлом году у Триши был лучший год продаж с тех пор, как она открыла свой бизнес 10 лет назад.