Коэффициент долга формула по балансу: Расчет коэффициента задолженности — формула по балансу

Расчет коэффициента задолженности — формула по балансу

Коэффициент задолженности — формула по балансу этого аналитического показателя содержит особый набор компонентов. О разновидностях данного коэффициента и структуре используемых при их расчете балансовых показателей пойдет речь в нашем материале.

Формула для расчета коэффициента задолженности

Коэффициент задолженности (К_З) — один из расчетных показателей, используемых при анализе финансового состояния компании. Он отражает долю активов, сформированных в результате привлечения долгового финансирования, и рассчитывается по формуле:

К_З = (КЗ + ДЗ) / А,

где:

(КЗ + ДЗ) — общая  сумма задолженности фирмы;

А  — суммарные активы.

 

Формула расчета К_З, представленная через строки баланса, имеет следующий вид:

К_З = (стр. 1400 + стр. 1500) / стр. 1600.

С детализацией балансовых строк знакомьтесь с помощью статьи «Расшифровка строк бухгалтерского баланса (1230 и др. )».

Нормальным считается следующий диапазон значений К_З:

0 ≤ К_З ≤ 0,5.

Если К_З близок к нулю, это свидетельствует о наличии у компании крайне незначительных долговых обязательств в сравнении с ее собственным капиталом. Это один из показателей финансовой устойчивости.

Приближение коэффициента к 1 указывает на то, что практически весь собственный капитал сформирован за счет заемных средств. В большинстве случае такое значение К_З показывает высокую степень зависимости от контрагентов и кредиторов, что может негативно повлиять на финансовую устойчивость компании при неблагоприятном развитии событий.

Регулярный расчет К_З позволяет своевременно отследить негативные тенденции в финансовой ситуации предприятия и принять меры по их устранению.

Как анализируется финансовая устойчивость компании? узнайте из материала «Проведение анализа коэффициентов финансовой устойчивости».

Базовые понятия и порядок расчета коэффициентов для проведения финансового анализа хозяйственной деятельности предприятия можно найти в КонсультантПлюс. Чтобы все сделать правильно, получите пробный доступ к системе и переходите в Типовую ситуацию.

Разновидности коэффициентов задолженности (текущей, краткосрочной и др.)

Коэффициент задолженности, рассмотренный в предыдущем разделе, имеет значение при оценке общего финансового состояния компании, поскольку при его расчете используется общий (суммарный) показатель долгов. Для более детализированного анализа требуется расчет дополнительных коэффициентов задолженности, например:

• Коэффициент текущей задолженности (К_ТЗ)

К_ТЗ показывает долю краткосрочной задолженности в общей сумме капитала и рассчитывается по формуле:

К_ТЗ = ТЗ / ВБ,

где:

ТЗ — суммарная величина текущей задолженности;

ВБ — валюта баланса.

• Коэффициент краткосрочной задолженности (К_КЗ)

К_КЗ отражает долю долгов компании со сроком погашения менее 12 месяцев в общей структуре задолженности:

К_КЗ = КЗ / (КЗ + ДЗ),

где:

КЗ — объем краткосрочной задолженности;

(КЗ + ДЗ) — сумма краткосрочных и долгосрочных долгов компании.

• Коэффициент финансового левериджа (К_ФЛ)

К_ФЛ демонстрирует степень зависимости компании от внешних источников заимствования и рассчитывается (как и вышеуказанные коэффициенты) по показателям, отражаемым в балансе:

К_ФЛ = ЗК / СК,

где:

ЗК — заемный капитал;

СК — собственный капитал.

Методику расчета показателя СК см. в материале «Собственный капитал в балансе — это…»

При проведении финансового анализа коэффициенты финансовой задолженности применяются вместе с другими коэффициентами, что значительно расширяет возможности анализа и позволяет оценивать финансовое состояние компании с различных позиций.

Знакомьтесь с алгоритмами расчета разнообразных коэффициентов с помощью размещенных на нашем сайте материалов:

• «Основные финансовые коэффициенты и формулы их расчета»;
• «Нормативный коэффициент эффективности капитальных вложений».

Итоги

Коэффициент задолженности показывает долю активов, сформированных в результате привлечения долгового финансирования. Данный коэффициент отражает степень финансовой устойчивости компании, а нормативное его значение находится в диапазоне от 0 до 0,5.

Коэффициент задолженности

Коэффициент задолженности – это показатель финансового состояния предприятия, без которого не обходятся в денежных расчетах ни менеджеры организаций, ни владельцы компаний, ни лица, желающие инвестировать в какой-либо бизнес собственные средства. Итак, для чего же он нужен, и как рассчитать коэффициент? Данная статья поведает об этих тонкостях малого бизнеса.

Общие сведения

Анализом финансовой деятельности организации занимаются экономисты предприятия. Одним из важных моментов бухучета является непогашенная задолженность фирмы. Задачей бухгалтеров производства является отслеживание динамики материальной ситуации организации, и, как следствие, выяснение условий продуктивного управления оборотами капитала.

Коэффициент задолженности представляет собой главный финансовый показатель изучения тенденций, пагубно влияющих на состояние хозяйственного субъекта, и способствует их незамедлительному устранению. При его расчете во внимание берется информация о балансе и финансовой отчетности.

Коэффициент задолженности используется в деятельности кредиторов для оценки степени рисков, менеджерами компании – с целью выявления результативности принятых управленческий решений, а инвесторами – для получения сведений о вероятной рентабельности бизнеса и возможной прибыли.

Благодаря расчету коэффициента заинтересованные в этом лица смогут сравнивать разные периоды производительности одной и той же организации, экономические отрасли, фирмы, а также анализировать результаты деятельности субъекта предприятия, сравнивая их со среднестатистическими.

В зависимости от целей расчета коэффициента задолженности, специалисты подбирают различный подход к его интерпретации.

Расчет показателя

Формула расчета показателя выглядит так:

КЗ = СЗ / СА,

где КЗ – коэффициент задолженности, СЗ – суммарная задолженность учреждения, а СА – его суммарные активы.

Сумма займа (делимое в упомянутой формуле) – это совокупность показателей, которая отображается в следующих балансовых строках:

• 590 – суммарный объем долгосрочных задолженностей, сроком погашения от года и более;
• 690 – совокупность краткосрочных долгов организации, срок погашения которых рассчитан на срок менее года.

Знаменателем в этой формуле выступает сумма, которая отображена в балансовой строке 699. Она является совокупностью заемных средств и равна сумме активов согласно нормам бухучета.

В бухгалтерском балансе формула расчета коэффициента задолженности отображается таким образом:

КЗ = (590 + 690) / 699.

Интерпретация расчетов

Нормативное значение показателя задолженности, согласно вышеописанной формуле, может колебаться в интервале от 0 до 1.

Показатель «0» информирует об устойчивом финансовом состоянии предприятия и свидетельствует о том, что сумма задолженности организации значительно меньше суммы его активов.

Коэффициент долгов «0,5» считается приемлемым, хотя и не для всех экономических сфер.

Коэффициент задолженности, приближенный к 1, свидетельствует о большой зависимости производства от его кредиторов. Такая финансовая ситуация может привести к недостатку оборотного капитала фирмы и немедленному краткосрочному займу.

Коэффициент «1» показывает на материальную несостоятельность компании и, как следствие, на ее неплатежеспособность. Зная об этой ситуации, учредитель фирмы обязан обратиться в суд с заявлением о банкротстве согласно Закону № 127-ФЗ.

Отдельные случаи

Кроме коэффициента задолженности, существуют и иные показатели нынешнего состояния производства.

Показатель оборота дебиторских долгов рассчитывается по формуле:

КОДЗ = ВРТ / ДЗ,

где КОДЗ – коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, ВРТ – выручка от реализации товаров, а ДЗ – дебиторские займы.

Коэффициент оборота задолженности перед кредиторами показывает скорость расчетов с заимодателями. Рассчитать его можно, поделив себестоимость продукции на существующую кредиторскую задолженность.

Показатель текущей задолженности – коэффициент, демонстрирующий процент краткосрочных займов в общей конструкции активов. Рассчитать его можно по формуле:

КТЗ = КЗ / ВБ,

где КЗ – краткосрочные заемы, а ВБ – валюта баланса. Допустимым считается показатель от 0,1 до 0,2.

Существуют три индикатора состава обязательств организации по отношению к отдельным группам контрагентов, указанных в приказе ФС по финоздоровлению и банкротству № 16.

Показатель задолженности по займам и кредитам банков (К5)

Рассчитать его можно, поделив совокупность долгосрочных (строка 590) и краткосрочных займов фирмы на размер среднемесячных доходов. Краткосрочные пассивы – это сумма банковских кредитов и других задолженностей, подлежащих погашению в течение года. Они указываются в балансе 610 строкой.

Среднемесячный доход компании можно рассчитать путем деления суммы общего дохода (за период составления баланса) на количество месяцев данного периода.

Показатель долга (К6)

Это отношение суммы кредиторских долгов компании другим организациям к размеру среднемесячного дохода. В состав суммы кредиторских займов входит сумма компонентов, указанных в строках 621 (долг перед поставщиком за поставленную продукцию либо услуги), 622 (совокупность финансов, выданных заимодавцам в качестве гарантии), 623 (долги, связанные с филиалами предприятия), 627 (полученные в счет будущих поставок продукции авансы), а также 628 (прочие обязательства).

Показатель задолженности казенной системы

Данный коэффициент высчитывают путем деления совокупности долгов разным госорганам на размер среднего месячного дохода. Причем первая величина представляет собой сумму всех неуплаченных бюджетных взносов (строка 626 в балансе), а также задолженностей перед госфондами (625 строка).

Коэффициент задолженности является важным показателем финансового оборота предприятия и способствует поддержанию равновесия между собственным и привлеченным капиталом предприятия. С его помощью организация сможет избежать проблем с финансированием без значимых потерь.

Коэффициент задолженности — каких видов бывает и как рассчитывается?

Время чтения: 4 минут(ы)

Любой предприниматель стремится к достижению максимальной прибыли. Для расширения оборота бизнеса нередко привлекается инвестирование и использование кредитных средств, с помощью чего удается решить финансовые проблемы и увеличить объем реализации товара.

Для определения успешности деятельности компании принято использовать специальный показатель, который дает возможность поддержать наиболее подходящее соотношение собственного капитала компании и привлеченных денежных потоков – коэффициент задолженности.

Содержание

• 1 Определение
• 2 Функции и применение
• 3 Формула по балансу
• 4 Интерпретация результатов
• 5 Специальные коэффициенты
  • 5.1 Текущей
  • 5.2 Краткосрочной
  • 5.3 Оборачиваемости
  • 5. 4 Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности
  • 5.5 Инкассации дебиторской задолженности
  • 5.6 По кредитам банков и займам

Определение

Коэффициент задолженности является показателем, который дает возможность отслеживать масштаб кредитных поступлений. Он используется финансовыми аналитиками для выявления проблем в деятельности организации.

Данный коэффициент дает возможность поддержать наиболее выгодное соотношение привлеченного и собственного капитала для субъектов предпринимательской деятельности.

Иными словами, коэффициент долга – это показатель, определяющий баланс суммарной величины активов компании к суммарной ее задолженности.

Функции и применение

Коэффициент долга применяется для достижения следующих целей:

1. Определение соотношения всех полученного кредитования к объемам внутреннего валового продукта. Используется организациями, которые осуществляет внешнеэкономическую деятельность.
2. Расчет потенциальной прибыльности проекта и возможных дивидендов – применяется инвесторами.
3. Определение эффективности управленческих решений в отчетном периоде. Используется менеджерами и юридическими лицами организаций различной направленности.
4. Оценка степени возможных рисков перед принятием решений касательно целесообразности выдачи займов. Используется кредиторами.

Данный коэффициент рассчитывается на основании данных, которые фигурируют в отчетности бухгалтера или финансиста, и дает возможность сравнивать не только конкретные компании, но и отрасли народного хозяйства.

С помощью этого коэффициента финансовым аналитикам удается вычислить эффективность работы предприятия в различных отчетных периодах, сопоставить результаты деятельности юридических лиц со среднестатистическим показателями по конкретной отрасли.

Формула по балансу

Для расчета рассматриваемого нами коэффициента  специалистами используются различные виды формулы по балансу. Чаще всего применяется следующий метод расчета:

КЗ = Суммарная задолженность/Суммарные активы, где

суммарная задолженность – долгосрочные обязательства компании и краткосрочные заимствования.

Кроме того, можно применять и другие специальные формулы:

• для определения коэффициента текущей задолженности —

КТЗ = Краткосрочные заимствования/Валюта баланса;

• для определения коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности –

КОДЗ = Выручка полученная от реализации товаров и услуг/Дебиторская задолженность;

• для определения коэффициента оборота кредиторской задолженности –

КОКЗ = Себестоимость товаров и услуг/Задолженность перед кредиторами.

Интерпретация результатов

После проведения расчета по специальной стандартной формуле финансовые аналитики приступают к расшифровке полученных данных.

Если показатель коэффициента колеблется в диапазоне 0-1, то организация ведет бизнес целесообразно и грамотно использует собственный и привлеченный капитал. При этом для инвесторов и кредиторов наиболее подходящим вариантом будет результат ноль. В таком случае рассматриваемая в качестве финансовых инструментов организация будет является финансово устойчивой, а уравнение долговых обязательств полностью покрываться за счет капитала организации.

Если коэффициент приближается к единице, то это показывает зависимость предприятия от его контрагентов. Дефицит оборотных средств может объясняться несвоевременным расчетом дебиторов и привлечением заемных средств для покрытия текущих расходов.

При превышении рекомендуемого показателя предприятие не будет рассматриваться инвесторами кредиторами в качестве соискателя финансирования. Коэффициент больше единицы демонстрирует неплатежеспособность компании и возможное отсутствие у нее денежных средств для погашения кредитных обязательств.

В ряде случаев данный показатель может демонстрировать, что предприятие вскоре станет банкротом.

Специальные коэффициенты

Помимо основного индикатора специалисты применяют сопутствующие показатели, которые позволяют детализировать расчеты, тщательнее обрисовать ситуацию финансового положения организации.

Текущей

Коэффициент текущей задолженности показывает общий объем краткосрочного заемного актива в сумме ликвидности собственности предприятия. Данный показатель выявляет риски компании при взаимодействии с контрагентами и фиксирует зависимость компании от деятельности партнеров.

Руководитель организации вычисляет подобное значение для оценки эффективности управления, компании-инвесторы – для определения успешности шансов вложений.

Коэффициент рассчитывается с привлечением данных нескольких отчетных периодов для сравнения итогов результативности предприятия за определенное время.

Данный показатель выводится по формуле:

КЗ = Суммарная недоимка/Итоговые активы фирмы

Краткосрочной

Краткосрочная задолженность считается разновидностью обстоятельств, сроки погашения которой не превышают одного года. Зачастую для выплат используются средства из оборота.

Коэффициент краткосрочной задолженности указывает на успешность деятельности организации в определенном направлении и позволяет оценить ее ликвидность, финансовую устойчивость. Данный показатель входит состав общей суммы долга путем прибавления к долгосрочным обязательствам.

По балансу предприятия расчет данного коэффициента выглядит следующим образом:

КЗ = Краткосрочные обязательства/Обязательства

Нормативного значения у данного показателя не существует, поскольку анализ проводится в динамике.

Оборачиваемости

Специальными коэффициентами оборачиваемости для расчетов выступают показатели дебиторской и кредиторской оборачиваемости.

Оборачиваемость кредиторской задолженности считается показателем скорости погашения организацией своего долга перед поставщиками и подрядчиками. Показатель демонстрирует, сколько раз фирмой была погашена средняя величина своей кредиторки.

КЗ вычисляется по формуле: себестоимость проданных товаров/средняя величина КЗ.

Оборачиваемость дебиторской задолженности является соотношением полученной выручки от реализации продукции к среднему остатку дебиторки. Исходными данными для расчета служит бухгалтерский баланс.  Показатель призван продемонстрировать эффективность работы по сбору денег за отгруженные товары.

Коэффициент рассчитывается по формуле: объем продаж/среднегодовое значение дебиторской задолженности.

Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности

Важность поддержки баланса между размерами различных видов задолженности объясняется тем, что невыполнение оптимальных размеров соотношения может говорить о неэффективном использовании имеющихся средств предприятия.

Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности демонстрирует баланс между суммами долгов дебиторов (коэффициента дебиторской задолженности) и долговых обязательств перед банковскими организациями (коэффициента кредиторской задолженности), рассчитывается таким образом: сумма дебиторской задолженности/сумма кредиторской задолженности.

Оптимальным является показатель равный единице, что будет означать баланс между задолженностью дебиторов и финансовыми обязательствами перед кредиторами.

Инкассации дебиторской задолженности

Коэффициент инкассации дебиторской задолженности применяется как расчетный элемент при планировании денежных потоков.

Он используется для вычисления доли оплаты ранее отгруженной продукции в конкретном периоде, вычисляется по формуле: оплаченная дебиторская задолженность в определенном интервале/выручка текущего месяца по отгрузке.

По кредитам банков и займам

Коэффициент задолженности по кредитам банков и займам вычисляется путем деления суммы долгосрочных пассивов предприятия и его краткосрочных займов на размер среднемесячной выручки. Исходные данные берутся из бухгалтерского баланса.

При этом среднемесячная выручка считается как соотношение величины общей выручки за время составления бухгалтерского баланса с количеством месяцев в данном периоде.

Таким образом, коэффициент задолженности позволяет финансовым аналитикам определить размер заимствований для организаций. Благодаря этому показателю рассчитываются оптимальный баланс привлеченного и собственного капитала, а специалисты могут продемонстрировать компании присутствующие проблемы и дать рекомендации касательно их успешного решения.

Вам помогла эта статья? Будем благодарны за оценку:

0 0

что это такое, виды и формулы по балансу

Управление оборотными средствами компании – важная часть финансовой стабильности компании. Бухгалтер регулярно должен проводить мониторинг оборотных средств фирмы, чтобы вовремя отслеживать негативные тенденции и придумывать способы их ликвидации. В арсенале финансиста множество показателей, по которым приходится проводить анализ с определённой периодичностью. Так, коэффициент текущей задолженности показывает управляющему соотношение долгов фирмы и её оборотный капитал.

Содержание

• Что даёт знание об этом соотношении
• Где применяются расчёты
• Виды коэффициентов
• Коэффициент задолженности: формула по балансу
• Заключение

Что даёт знание об этом соотношении

Общий размер задолженности – показатель финансовой независимости и здоровья организации. Выявляет соотношение количества долгов к общему активу компании.

По этому коэффициенту можно сделать выводы:

• о степени стабильности внутренней экономики предприятия;
• о вариантах дальнейшего развития этой экономики.

Мониторинг кредиторской задолженности должен проводиться регулярно. Чем больше расхождение коэффициента задолженности исходя из формулы по балансу, тем внимательнее следует относиться к размеру долга.

Долги можно классифицировать по-разному. По степени давности, по отведённым на погашение срокам, по кредиторам и так далее. В любом случае, экономисты проводят расчет коэффициента по определённой формуле, смотрят на результат и понимают, какие долги и в каких количествах требуют немедленного погашения, какие можно выплатить позже, и это не скажется на финансовом благосостоянии организации.

Где применяются расчёты

Показатели под общим названием «коэффициент долга» полезны специалистам в таких сферах как:

1. Кредитование – для оценки возможных рисков при выдаче кредитов.
2. Инвестиции – для определения степени выгодности проекта, примерного количества прибыли.
3. Внешняя экономика – для понимания пропорции полученных кредитов к ВВП.
4. Бухгалтерия и экономика компании – для понимания эффективности управления компанией.

Виды коэффициентов

Существует пять основных групп расчета коэффициента.

1. Коэффициенты текущей, абсолютной и срочной ликвидности. Это показатели того, сколько задолженностей может быть погашено за отдельно взятый период без серьёзных последствий для активов компании.
2. Показатели финансовой устойчивости и независимости.
3. Показатели рентабельности капитала, продаж, инвестиций и активов.
4. Деловая активность – показатель оборачиваемости активов, собственных средств, запасов, кредиторской и дебиторской задолженности.
5. Рыночная активность – прибыль, дивиденды и их соотношение из расчёта на одну акцию.

Коэффициент задолженности: формула по балансу

Краткосрочные долги – то, с чем приходится сталкиваться на протяжении всего существования компании. К ним относятся те, которые нужно погасить в течение 1 года. Это количество долговых обязательств на текущий момент. Чем больше этот показатель, тем выше риск банкротства предприятия, когда оно уже не сможет выплачивать все кредиты.

Данные для расчетов берутся из баланса фирмы, который ведёт бухгалтерия.

Формула расчёта по балансу такова: коэфф. краткосрочной задолженности есть отношение суммы количества долгосрочных (строка 590 отчёта по балансу) и краткосрочных (строка 690 там же) обязательств к общему капиталу компании (строка 699).

Можно обозначить проще – это отношение суммарной задолженности к суммарным активам фирмы.

Итоговое нормативное значение может быть:

• 0 – показатель отличного положения дел в фирме: стабильность, финансовая независимость, количество активов больше количества долгов;
• 0,5 – среднее значение, которое является поводом произвести более глубокий анализ и возможно уже принимать меры;
• 1 – критическая отметка. Кредитов очень много, компания должна огромное количество денег, которое превышает её активы. Компания с таким показателем капитала должна быть признана банкротом, необходимо срочно инициировать процедуру банкротства.

Экономический отдел предприятия обязан следить за тем, чтобы значение колебалось в районе отметок от 0 до 0,5. Если долги составляют менее половины от активов, это говорит о финансовом благополучии.

Грамотное управление формулой показателя задолженности помогает фирме держаться на плаву даже в самые сложные времена. Существуют и другие формулы, по которым можно рассчитать ликвидность, финансовую устойчивость, рентабельность и деловую активность. Основные составляющие всех формул:

• долгосрочные обязательства;
• краткосрочные обязательства;
• текущие обязательства;
• оборотные активы;
• внеоборотные активы;
• собственный капитал;
• денежные средства.

Соотношения этих позиций друг к другу по формулам дают более глубокое понимание того, где нужно принимать меры в первую очередь.

Читайте какое оружие можно иметь без разрешения.

А тут инструкция по получения лицензии на гражданское оружие.

Заключение

Имея всю информацию по долгам, можно составлять стратегию дальнейших действий вплоть до вывода предприятия из кризиса. Имея в штате грамотный экономический отдел, можно с уверенностью смотреть в светлое будущее.

Смотрите это видео на YouTube

формула расчета по балансу, отрицательный коэффициент

Практически всех руководителей предприятий волнует формула расчета чистого долга по балансу. Это обусловлено тем, что каждая компания в обязательном порядке должна проходить оценку финансовой стабильности. Только в этом случае можно быть уверенным в ее стабильном развитии.

Под понятием финансовой устойчивости, подразумевается наличие финансовых средств, чтобы самостоятельно расплачиваться по своим долговым обязательствам. Именно благодаря показателю чистого долга можно провести анализ предприятия.

Содержание

• Что такое чистый долг?
• Методы вычисления финансового долга по балансу
  • Особенности расчета
• Заключение

Что такое чистый долг?

Выделить можно только 2 вида долга:

1. Чистый.
2. Валовой.

Чистая задолженность подразумевает под собой количество финансовых средств, которые не были потрачены на погашение своих долговых обязательств вовремя. Валовой долг рассчитывается по формуле, в которую помимо всего прочего внедряют долгосрочные и краткосрочные долги.

Лучше всего, если расчет чистого долга произведет сам руководитель.

Стоит ли говорить, что расчет чистого долга по балансу должен проводиться правильно и максимально точно?. Это необходимо для того, чтобы предоставить максимально объективную оценку возможности предприятия обслуживать свои долги. Зачастую рассчитать чистый долг (Net Debt) необходимо для следующих групп инвесторов и предпринимателей:

• Чтобы оценить и одновременно уберечь себя от рисков при вложении средств в предприятие, очень важно рассмотреть все возможные показатели компании, в том числе и оценить состояние предприятия. Это требуется, чтобы понять, что делать с акциями.
• Для банковских и кредитных организаций, также требуется этот показатель, чтобы перед предоставлением кредита, оценить возможность компании его вернуть.
• Благодаря финансовому анализу, руководитель предприятия сможет трезво оценить состояние и определить дальнейшее направление компании (читайте в этой статье, как продать ООО с долгами).

Методы вычисления финансового долга по балансу

Коэффициент чистого долга представляет собой показатель долговой нагрузки на предприятие и ее возможность погасить задолженность собственным балансом прибыли. Устойчивость каждого отдельного предприятия или компании, необходимо рассчитывать исходя из разных моментов, таких как: финансовая политика, положение в своем сегменте отрасли и т.д.

Для анализа финансовой устойчивости, за основу берут разные показатели. Определить их сможет сам руководитель. Именно он сможет взять во внимание самые важные пункты и установить те, которые не подходят для этого.

Чтобы избежать возможных ошибок в расчетах, необходимо придерживаться определенной схемы:

1. Складываются воедино все краткосрочные долги за 1 год.
2. Складываются воедино все долгосрочные долги, которые накопились более чем за 1 год.
3. Складываются все финансы, которые есть на данный момент на балансе компании.
4. Краткосрочные и долгосрочные долги складываются в общий долг, от которого потом отнимается сумма баланса компании. Таким образом, получается чистый долг компании.

Читайте статью о составлении трехстороннего договора о переводе долга здесь.

При превышении суммы долга к реальной прибыли, будьте готовы к урезанию финансовых вливаний в компанию.

Особенности расчета

Чтобы проделать такие расчеты и правильно оценить финансовую стабильность компании, необходимо брать во внимание несколько других пунктов. В первую очередь, речь идет о разных дебиторских документах:

• Кредиты, полученные от заимодавцев или денежные вливания от инвесторов.
• Документы о покупке/продажи собственности или недвижимости.
• Финансовые документы, которые показывают проведение различных финансовых расчетов.

Долговые ценные бумаги, что это? Читайте в этой статье.

Также стоит брать во внимание краткосрочные и долгосрочные показатели. Их требуется брать со средними значениями исходя из определенного сегмента, в котором осуществляет деятельность компания. Если уровень задолженности предприятия выше среднего в данной отрасли, необходимо срочно вмешиваться в дело.

Что такое отрицательный чистый долг? Такая ситуация происходит в том случае, когда дела у предприятия идут хорошо, и ее баланс превышает размер долга.

Заключение

При положительном чистом долге стоит забеспокоиться, ведь в этом случае компания будет стоять на грани банкротства и придется искать помощь по возврате долгов.

Кредиторы и инвесторы перестанут вкладывать деньги, ведь такой показатель говорит о неумелом управлении компанией, которая не умеет маневрировать в своем сегменте рынка. Акционеры, скорее всего начнут продажу акций, что в итоге приведет к банкротству.

Смотрите это видео на YouTube

Коэффициент текущей задолженности: что показывает, норматив

Стратегические задачи управляющего компании – вовремя отслеживать и снижать экономические риски. По указанной причине при оценке качества работы предприятия руководитель детально анализирует показатели финансовых обязательств дебиторов и собственной фирмы.

Эти цифры говорят, насколько эффективно функционирует финансовая политика. Кроме того, результаты исследования указывают на необходимые меры исправления ситуации. Выясним, что показывает коэффициент задолженности, для чего используется эта величина и как правильно провести вычисления.

Содержание

• Определение термина
• Особенности вычисления
  • Нюансы
  • Сфера применения
• Значение показателя
• Рекомендации и итоговые выводы

Определение термина

Коэффициент текущей задолженности показывает удельный вес краткосрочного заемного актива в суммарном количестве ликвидной собственности предприятия

Для выявления продуктивности управления оборотными средствами, проводится анализ «кредиторки» организации.

Причем величиной, которая указывает на позитивные и негативные изменения в эффективности экономического положения, становится коэффициент текущей задолженности.

Разберемся, для чего применяется такой норматив и что означает указанное значение подробнее.

Коэффициент текущей задолженности показывает удельный вес краткосрочного заемного актива в суммарном количестве ликвидной собственности предприятия.

Иными словами, подобная константа определяет риски организации при взаимодействии с контрагентами и фиксирует, насколько фирма зависима от деятельности партнеров.

Руководители вычисляют такое значение для оценки эффективности управления, а инвесторы – чтобы увидеть шансы успешности вложений.

Обратите внимание! При проведении подобных исследований за основу берутся значения, указанные в бухгалтерском учете компании. По этой причине корректное отражение операций в балансе – важная составляющая точной оценки результатов работы.

Этот показатель вычисляется по нескольким отчетным периодам, чтобы увидеть долю привлеченных средств в активе предприятия

Рассматриваемая величина рассчитывается по нескольким отчетным периодам.

Подобные действия способствуют сравнению итогов функционирования предприятия на протяжении последних лет.

Кроме того, полученные значения удастся сопоставить со средними результатами, характерными для выбранной области деятельности.

Таким образом, оценка указанного параметра используется для анализа управляющими степени эффективности внедряемой политики компании при взаимодействии с партнерами.

Кроме того, константа указывает кредиторам, насколько предприятие платежеспособно. Инвесторы же определяют искомый коэффициент для уточнения вероятных дивидендов, которые фирма потенциально способна выплатить.

Особенности вычисления

Перейдем к математической составляющей анализа и выясним, какова формула коэффициента задолженности. В этой ситуации экономисты применяют такое уравнение: «Кз = ИЗ / ИА».

Расшифровка указанной записи предполагает, что значение Кз – искомая константа. Причем аббревиатура «ИЗ» означает итоговую недоимку, а «ИА» – суммарные активы фирмы. Отметим, под суммарными задолженностями бухгалтеры подразумевают краткосрочные и долгосрочные обязательства компании.

Так выглядит формула расчетов этого норматива

Чтобы облегчить задачу читателям, приведем рассматриваемый коэффициент текущей задолженности, формула по балансу которого приобретает следующий вид:

«Кз = (позиция 590 + строка 690) / ряд 699».

В этой ситуации позиция 590 отражает итоги четвертого раздела баланса, включая статьи по долгосрочным обязательствам организации. Строка 690 показывает суммарное значение по пятому разделу. Здесь учитываются текущие долги фирмы.

Учитывайте, ряд 699 – выведенный пассив баланса. Эта позиция при корректно отраженных значениях равна показателю по строке 300, отвечающей за активы учета.

Как видите, вычисление коэффициента задолженности по балансу, формула которого приведена выше, удастся лишь при правильно сделанной бухгалтерии фирмы. Помните, ошибки и неточности тут требуют исправлений, чтобы полученный норматив отражал реальную картину дел предприятия.

Смотрите это видео на YouTube

Нюансы

Чтобы увидеть цельную картину, уместен комплексный анализ экономических показателей

Учитывайте, что при анализе ликвидности организации экономисты практикуют комплексную оценку финансовой деятельности.

По указанной причине, помимо рассматриваемой константы, тут применяются и другие формулы расчетов.

Среди таких величин показатели оборачиваемости долгов дебиторов и предприятия перед кредиторами, нормативы задолженности по банковским ссудам и коэффициент долга, формулу по балансу которого приведем ниже.

В этом случае уравнение принимает такую форму:

«Итоговые показатели кредиторской задолженности / сумму среднемесячного дохода».

Делимое в таких обстоятельствах образуется строками баланса 621–633, 627 и 628. Размер же среднемесячного дохода получают посредством деления совокупной выручки рассматриваемого отчетного срока на число месяцев, входящих в этот временной промежуток.

Отметим, норматив задолженности по банковским ссудам вычисляется по схеме:

«(позиция 590 + ряд 690) / среднемесячная выручка».

Дополнительной величиной вычислений становится и коэффициент долга, показывающий отношение суммарной “кредиторки” к средней выручке за месяц

Учитывайте, при полном исследовании не обойтись и без константы размера недоимки перед бюджетом и внебюджетными организациями.

В подобных обстоятельствах суммируют строки баланса 625 и 626, а затем делят полученный результат на сумму усредненной месячной выручки.

Как видите, лишь совокупность выведенных значений показывает реальную картину происходящего.

Напомним, для получения корректных цифр потребуется основываться на точных сведениях, отраженных в бухгалтерской отчетности организации.

Поскольку неправильное отражение операций гарантирует искажение информации, руководителю потребуется проверять достоверность нормативов, которые бухгалтер вносит в баланс фирмы. Для проведения таких действий используют первичную документацию.

Сфера применения

Уточнение этой величины практикуют руководители компаний, инвесторы или кредиторы

Вернемся к обсуждению главной темы публикации и кратко изучим область, где используется указанная константа.

Подобный норматив применяется для сравнения результативности функционирования предприятий.

Такой подход чаще используется инвесторами либо кредиторами.

Хотя грамотные руководители исследуют показатели фирмы с аналогичными значениями других конкурирующих организаций.

Кроме того, управляющему уместно исследование эффективности работы и в среднем по отрасли.

Этот момент способствует уточнению соответствия конкретных результатов работы в разрезе области функционирования фирмы. Наконец, ключевым критерием, который используется менеджером, становится динамика константы на протяжении выбранного периода.

Значение показателя

Нормативное значение коэффициента текущей задолженности варьируется в пределах 0 – 0,5

Теперь поговорим о результатах интерпретации полученных величин.

Нормативное значение коэффициента текущей задолженности определяется областью деятельности организации и колеблется для фирм разного профиля.

Однако экономисты уверены, что говорить о положительной динамике предприятия удастся при результатах вычислений в рамках до 0,5. Причем рекомендуемый норматив колеблется с нуля до единицы.

Значения, приближенные к нулю – результат эффективной политики управления недоимкой организации.

Этот момент указывает, что ликвидная собственность фирмы значительно превышает финансовые обязательства перед кредиторами. В подобных обстоятельствах уместно проводить уже испытанную стратегию действий – ведь стратегический курс здесь выбран руководителем верно.

Величины, близкие к 0,5 говорят о необходимости вероятных изменений в экономической политике компании.

Показатели, близкие к единице, говорят о серьезных проблемах для компании

Учитывайте, это значение считается граничным показателем.

Таким образом, в ситуациях, когда полученный результат близок к этому нормативу, руководству уместно уменьшить зависимость организации от сторонних активов.

Помните, в таком случае динамичное развитие и функционировании компании под угрозой, хотя шансы на стабилизацию положения остаются, присутствуют и риски.

Цифры, близкие к единице говорят о чрезмерной зависимости работы предприятия от политики, внедряемой кредиторами. Здесь ¾ доли актива фирмы представляет капитал, привлеченный извне.

По таким причинам уместно пересмотреть стратегию управления компанией и увеличить часть собственных средств. А вот результат, равный единице, указывает на полную неплатежеспособность фирмы. Соответственно, речь идет уже о банкротстве.

Рекомендации и итоговые выводы

Как видите, рассматриваемая величина считается ключевой составляющей финансового оборота, поскольку указывает на пропорциональное отношение собственного капитала к заемным активам.

Причем расчеты этого показателя способствуют внедрению предупреждающих мер для стабилизации материального положения предприятия. Учитывайте, такое утверждение подходит лишь для регулярного исследования указанного норматива.

Соответственно, в зависимости от полученных цифр, управляющий корректирует размер заемных активов, внедряя меры укрепления платежеспособности фирмы

Целью подобного анализа становится поддержание оптимального для конкретной отрасли баланса между средствами кредиторов и капитала организации. Кроме того, успешный менеджмент фирмы способствует снижению константы до рекомендуемых финансистами параметров. Отметим, среди мер противодействия становится ревизия методов расчетной политики и внедрение эффективного руководства заемным активом.

Узнать об особенностях определения удельного веса дебиторской задолженности в оборотных активах организации читателям удастся в этой публикации. Учитывайте, об эффективности работы говорят лишь после комплексного анализа задолженностей.

Экономисты рекомендуют управляющим предприятиями регулярно сверять показатели финансовой деятельности. Помните, такие действия способствуют улучшению результатов функционирования компании и стабилизации этой организации на рынке.

Если рассматриваемая константа близка к критическому показателю «1», уместно быстрее пересмотреть политику взыскания задолженности и увеличить долю собственного капитала организации.

Смотрите это видео на YouTube

Что такое коэффициент долга?

Что такое коэффициент долга?

Термин «коэффициент долга» относится к финансовому коэффициенту, который измеряет степень левериджа компании. Коэффициент долга определяется как отношение общего долга к общему количеству активов, выраженное в виде десятичной дроби или процента. Его можно интерпретировать как долю активов компании, финансируемых за счет долга.

Коэффициент больше 1 показывает, что значительная часть активов компании финансируется за счет долга, что означает, что у компании больше обязательств, чем активов. Высокий коэффициент указывает на то, что компания может оказаться под угрозой дефолта по своим кредитам, если процентные ставки внезапно вырастут. Коэффициент ниже 1 означает, что большая часть активов компании финансируется за счет собственного капитала.

Основные выводы

• Соотношение долга измеряет размер кредитного плеча, используемого компанией, по отношению общего долга к совокупным активам.
• Этот коэффициент широко варьируется в зависимости от отрасли, так что капиталоемкие предприятия, как правило, имеют гораздо более высокие коэффициенты долга, чем другие.
• Коэффициент долга компании можно рассчитать, разделив общий долг на общие активы.
• Коэффициент долга более 1,0 или 100% означает, что у компании больше долга, чем активов, а коэффициент долга менее 100% означает, что у компании больше активов, чем долга.
• Некоторые источники считают, что коэффициент долга равен общей сумме обязательств, деленной на общую сумму активов.

Коэффициент долга

Формула и расчет коэффициента долга

Как отмечалось выше, коэффициент долга компании является мерой степени ее финансового рычага. Это соотношение широко варьируется в зависимости от отрасли. Капиталоемкие предприятия, такие как коммунальные услуги и трубопроводы, как правило, имеют гораздо более высокие коэффициенты долга, чем другие, такие как технологический сектор.

Формула для расчета коэффициента долга компании:

Коэффициент задолженности знак равно Общая задолженность Всего активов \begin{выровнено} &\text{Коэффициент долга} = \frac{\text{Общий долг}}{\text{Общий объем активов}} \end{выровнено} ​Коэффициент долга=Общие активыОбщий долг​​

Таким образом, если компания имеет общие активы в размере 100 миллионов долларов и общий долг в размере 30 миллионов долларов, ее коэффициент долга составляет 0,3 или 30%. Находится ли эта компания в лучшем финансовом положении, чем компания с коэффициентом долга 40%? Ответ зависит от отрасли.

Коэффициент долга в 30% может быть слишком высоким для отрасли с неустойчивыми денежными потоками, в которой большинство предприятий берут небольшие долги. Компания с высоким коэффициентом долга по сравнению с ее аналогами, вероятно, сочтет, что брать взаймы дорого, и может столкнуться с кризисом, если обстоятельства изменятся. И наоборот, уровень долга 40% может быть легко управляемым для компании в таком секторе, как коммунальные услуги, где денежные потоки стабильны, а более высокие коэффициенты долга являются нормой.

Коэффициент долга выше 1,0 (100%) говорит о том, что у компании долгов больше, чем активов. Между тем, коэффициент долга менее 100% указывает на то, что у компании больше активов, чем долга. Коэффициент долга, используемый в сочетании с другими показателями финансового здоровья, может помочь инвесторам определить уровень риска компании.

Летом 2014 года индустрия гидроразрыва пласта пережила тяжелые времена из-за высокого уровня долга и резкого падения цен на энергоносители.

Особые указания

Некоторые источники считают, что коэффициент долга равен общей сумме обязательств, деленной на общую сумму активов. Это отражает определенную двусмысленность между терминами «долг» и «обязательства», которая зависит от обстоятельств. Отношение долга к собственному капиталу, например, тесно связано и более распространено, чем отношение долга, вместо этого в качестве числителя используется общая сумма обязательств.

Поставщики финансовых данных рассчитывают его, используя только долгосрочную и краткосрочную задолженность (включая текущую часть долгосрочной задолженности), исключая такие обязательства, как кредиторская задолженность, отрицательный гудвил и другие.

В сфере потребительского кредитования и ипотечного кредитования для оценки способности заемщика погасить кредит или ипотеку используются два общих коэффициента долга: общий коэффициент обслуживания долга и общий коэффициент обслуживания долга.

Коэффициент валового долга определяется как отношение ежемесячных расходов на жилье (включая платежи по ипотеке, страхование жилья и стоимость имущества) к ежемесячному доходу, в то время как общий коэффициент обслуживания долга представляет собой отношение ежемесячных расходов на жилье плюс другие долги, такие как платежи за автомобиль и займов по кредитным картам к ежемесячному доходу. Приемлемые уровни общего коэффициента обслуживания долга варьируются от 30 до 40 в процентном выражении.

Чем выше коэффициент долга, тем больше заемных средств у компании, что предполагает больший финансовый риск. В то же время кредитное плечо является важным инструментом, который компании используют для роста, и многие предприятия находят устойчивое применение долгу.

Соотношение долга и отношения долгосрочного долга к активам

В то время как отношение общего долга к совокупным активам включает все долги, отношение долгосрочного долга к активам учитывает только долгосрочные долги. Показатель отношения долга (общий долг к активам) учитывает как долгосрочные долги, такие как ипотечные кредиты и ценные бумаги, так и текущие или краткосрочные долги, такие как арендная плата, коммунальные услуги и кредиты со сроком погашения менее 12 месяцев.

Однако оба коэффициента охватывают все активы бизнеса, включая материальные активы, такие как оборудование и инвентарь, и нематериальные активы, такие как дебиторская задолженность. Поскольку отношение общего долга к активам включает в себя больше обязательств компании, это число почти всегда выше, чем отношение долгосрочного долга к активам компании.

Примеры соотношения долга

Давайте рассмотрим несколько примеров из разных отраслей, чтобы контекстуализировать коэффициент долга.

Старбакс

Starbucks (SBUX) перечислила $998,9 млн в виде краткосрочной и текущей части долгосрочного долга на своем балансе за окончившийся финансовый год. 3 октября 2021 г. и долгосрочный долг в размере 13,6 млрд долларов. Общие активы компании составляли 31,4 миллиарда долларов. Это дает нам коэффициент долга 14,6 млрд долларов США ÷ 31,4 млрд долларов США = 0,465, или 46,5%.

Чтобы оценить, является ли это высоким, мы должны рассмотреть капитальные затраты, которые идут на открытие Starbucks, включая аренду торговых площадей, ремонт их в соответствии с определенной планировкой и покупку дорогостоящего специального оборудования, большая часть которого используется нечасто. Компания также должна нанимать и обучать сотрудников в отрасли с исключительно высокой текучестью кадров, соблюдать правила безопасности пищевых продуктов для своих более чем 17 133 магазинов в 2022 году.

Возможно, 46,5% — это не так уж и плохо, если учесть, что средний показатель по отрасли в 2022 году составлял около 75%. В результате Starbucks легко занимает деньги — кредиторы верят, что она находится в прочном финансовом положении и ее можно ожидать. вернуть их в полном объеме.

Мета

А технологическая компания? За финансовый год, закончившийся 31 декабря 2021 года, Meta (META), ранее Facebook, сообщила:

• Общий долг в размере 14,45 млрд долларов США
• Общий объем активов в размере 170,0 млрд долларов США

Используя эти цифры, коэффициент долга Meta можно рассчитать как (14,45 млрд долларов) ÷ 170 млрд долларов = 0,085, или 8,5%. Компания не берет займы на рынке корпоративных облигаций. Ему достаточно легко привлечь капитал через акции.

Какие общие коэффициенты долга?

Все коэффициенты долга анализируют относительную долговую позицию компании. Общие коэффициенты долга включают отношение долга к собственному капиталу, долга к активам, долгосрочного долга к активам, а также коэффициенты заемных средств и заемных средств.

Что такое хороший коэффициент долга?

То, что считается хорошим коэффициентом долга, зависит от характера бизнеса и его отрасли. Вообще говоря, отношение долга к собственному капиталу или долга к активам ниже 1,0 считается относительно безопасным, тогда как отношение 2,0 или выше считается рискованным. Некоторые отрасли, такие как банковское дело, известны тем, что имеют гораздо более высокое отношение долга к собственному капиталу, чем другие.

На что указывает отношение долга к собственному капиталу, равное 1,5?

Отношение долга к собственному капиталу, равное 1,5, означает, что рассматриваемая компания имеет 1,50 доллара долга на каждый доллар собственного капитала. Для иллюстрации предположим, что активы компании составляют 2 миллиона долларов, а обязательства — 1,2 миллиона долларов. Поскольку собственный капитал равен активам за вычетом обязательств, собственный капитал компании составит 800 000 долларов. Таким образом, отношение долга к собственному капиталу составит 1,2 миллиона долларов, деленное на 800 000 долларов, или 1,5.

Может ли коэффициент долга быть отрицательным?

Если у компании отрицательный коэффициент долга, это будет означать, что компания имеет отрицательный акционерный капитал. Другими словами, пассивы компании превышают ее активы. В большинстве случаев это считается очень рискованным признаком, указывающим на то, что компания может оказаться под угрозой банкротства.

Практический результат

Коэффициент долга — это показатель, который измеряет общий долг компании в процентах от ее общих активов. Высокий коэффициент долга указывает на то, что компания имеет высокую долю заемных средств и, возможно, заняла больше денег, чем может легко вернуть. Инвесторы и бухгалтеры используют коэффициенты долга для оценки риска невыполнения компанией своих обязательств.

Формула коэффициента долга | Калькулятор (с шаблоном Excel)

Формула коэффициента долга   (Содержание)

• Формула коэффициента долга
• Калькулятор коэффициента долга
• Формула коэффициента долга в Excel (с шаблоном Excel)

Формула для расчета коэффициента долга выглядит следующим образом:

Где

Общие обязательства — это общий долг и финансовые обязательства, подлежащие выплате компанией организациям или частным лицам в любой определенный период времени. Общие обязательства отражаются в балансе компании.

Всего активов — это общая сумма активов, принадлежащих юридическому или физическому лицу. Активы — это объекты денежной стоимости, которые со временем используются для получения выгоды для владельца актива. В случае, если собственниками Актива является компания, то эти активы отражаются в балансе для бухгалтерского учета.

Примеры формулы коэффициента долга

Пример формулы коэффициента долга № 1

Вы можете скачать этот шаблон коэффициента долга здесь – Шаблон коэффициента долга

Предположим, компания Anand Ltd указала в своем балансе 15 миллионов долларов долга и 20 миллионов долларов активов; мы должны рассчитать коэффициент долга для Anand Ltd.

Мы можем рассчитать коэффициент долга для Anand Ltd, используя формулу коэффициента долга:

• коэффициент долга = общие обязательства / общие активы
• Коэффициент долга = 15 000 000 долл. США / 20 000 000 долл. США
• Коэффициент долга = 0,75 или 75%

Это показывает, что на каждый доллар активов компании Anand Ltd приходится $0,75 долга. Коэффициент ниже 1,0 указывает на то, что у компании меньше долга, чем активов.

Пример формулы коэффициента долга № 2

Группа компаний Jagriti имеет следующую информацию в соответствии с проверенными финансовыми отчетами за год, закончившийся 2017-2018 гг.:

Внеоборотные активы – 200 000 долларов США

Текущие обязательства – 50 000 долларов США

Долгосрочные обязательства – 60 000 долларов США

Нам необходимо рассчитать коэффициент долга группы компаний Jagriti.

Как видно из вышеприведенного случая, Всего Активов и Всего Обязательств не предусмотрено, тогда мы должны рассчитать Всего Активов и Всего Обязательств по следующей формуле:

• Итого активы = (Оборотные активы + Внеоборотные активы)
• Общие активы = (45 000 долл. США + 200 000 долл. США)
• Всего активов = 245 000 долларов США
• Итого обязательства = Текущие обязательства + Долгосрочные обязательства
• Общие обязательства = (50 000 долл. США + 60 000 долл. США)
• Общие обязательства = 110 000 долларов США

Мы можем рассчитать коэффициент долга для Jagriti Group, используя формулу коэффициента долга:

• коэффициент долга = общие обязательства / общие активы
• Коэффициент долга = 110 000 долл. США / 245 000 долл. США
• Коэффициент долга = 0,45 или 44%

Коэффициент долга группы компаний Jagriti составляет 0,45 .

Формула коэффициента долга Пример #3

Следующие цифры были получены из баланса Группы компаний Ананд.

• Текущие активы – 50 000 долларов США
• Внеоборотные активы – 200 000 долларов США
• Общая сумма обязательств – 90 000 долларов США
• Акционерный капитал — 160 000 долларов США

Нам нужно рассчитать коэффициент долга группы компаний Ананд.

Для расчета коэффициента долга нам нужны Всего обязательств и Всего активов. Нам нужно рассчитать Total Assets по формуле.

• Итого активы = Текущие активы + Внеоборотные активы
• Общие активы = (50 000 долл. США + 200 000 долл. США)
• Всего активов = 250 000 долларов США

Мы можем рассчитать коэффициент долга для группы компаний Ананд, используя формулу коэффициента долга:

• Коэффициент долга = общая сумма обязательств / общая сумма активов
• Коэффициент долга = 90 000 долл. США / 250 000 долл. США
• Коэффициент долга = 0,36 или 36%

Коэффициент долговой нагрузки Группы компаний Ананд составляет 0,36 .

Пояснение

Коэффициент долга измеряет долю заемных средств в структуре капитала компании; в дальнейшем его можно использовать для измерения риска. Если коэффициент долга высок, то это показывает, что компания несет более высокое бремя погашения основной суммы долга и процентов, и это может повлиять на денежный поток компании и может привести к сбою в финансовых результатах, или может возникнуть ситуация дефолта. .

Активы и пассивы — два наиболее важных элемента баланса любой компании. Глядя на эти два пункта, инвесторы могут понять, достаточно ли у компании активов, чтобы погасить свои обязательства. И это то, что мы называем отношением долга.

Коэффициент долга может использоваться как показатель финансового рычага. Если коэффициент долга компании превышает 0,50, то компания называется компанией с кредитным плечом. Это показывает, что в структуре капитала компании больше долгового финансирования. Если у компании более низкий коэффициент долга, то компания называется консервативной компанией.

Значение и использование формулы коэффициента долга

Формула коэффициента долга может использоваться в основном высшим руководством компании или инвесторами:

Формула коэффициента долга может использоваться высшим руководством компании для решение компании, связанное со структурой ее капитала и будущим финансированием. Используя коэффициент долга, высшее руководство может принять решение о привлечении средств. Независимо от того, хотят ли они привлечь средства из внешних источников, таких как кредит или долги, или за счет собственного капитала. Если у компании достаточно капитала для погашения своих обязательств, она может привлечь средства из внешних источников.

Формула коэффициента долга может использоваться инвесторами, которые хотят инвестировать в компанию. Эта формула показывает, достаточно ли у фирмы активов или капитала для погашения долгов и других обязательств, поскольку компания выплачивает дивиденды акционерам после выплаты всех долгов и обязательств компании.

Коэффициент долга может использоваться как показатель финансового рычага. Если коэффициент долга компании превышает 0,50, то компания называется компанией с кредитным плечом. Это показывает, что в структуре капитала компании больше долгового финансирования. Если у компании более низкий коэффициент долга, то компания называется консервативной компанией.

Если коэффициент долга компании ниже 0,50, это означает, что компания стабильна и имеет потенциал для долголетия. Компания может привлечь больше средств извне для расширения. Для каждой отрасли эталон коэффициента долга может варьироваться, но коэффициент долга компании 0,50 может быть разумным коэффициентом. Это показывает, что активы компании в два раза превышают ее пассивы. Или мы можем сказать, что обязательства компании составляют 50% от ее общих активов.

Если коэффициент долга компании равен 1, это означает, что общая сумма обязательств компании равна сумме ее активов. Или мы можем сказать, что если компания хочет погасить свои обязательства, то ей придется продать все свои активы. Если компании необходимо погасить обязательства, им необходимо продать все свои активы, и в этом случае компания больше не может работать.

Калькулятор коэффициента долга

Вы можете использовать следующий калькулятор коэффициента долга

Total Liabilities
Total Assets
Debt Ratio Formula

Debt Ratio Formula

=

Всего обязательств = Всего активов

0 = 0 0

Формула коэффициента долга в Excel (с шаблоном Excel)

Здесь мы сделаем тот же пример формулы коэффициента долга в Excel. Это очень легко и просто. Вам нужно предоставить два входа, т. е. Общие обязательства и  Общие активы

Вы можете легко рассчитать коэффициент долга, используя формулу в предоставленном шаблоне.

Во -первых, нам необходимо рассчитать Общие обязательства

Тогда нам необходимо рассчитать Общие активы

Теперь мы можем рассчитать коэффициент долга, используя формулу

Рекомендуемые арт. был справочником по формуле коэффициента долга. Здесь мы обсуждаем его использование вместе с практическими примерами. Мы также предоставляем вам калькулятор коэффициента долга с загружаемым шаблоном Excel. Вы также можете прочитать следующие статьи, чтобы узнать больше –

1. Формула коэффициента оборачиваемости запасов
2. Руководство по примерам соотношения накладных расходов
3. Коэффициент удерживания Шаблон Excel
4. Калькулятор расчета коэффициента приведенной стоимости
5. Коэффициент оборачиваемости запасов

Коэффициент долга — значение, формула, расчет, интерпретация

Коэффициент долга — это инструмент, который помогает определить количество активов, купленных компанией с использованием долга. Соотношение помогает инвесторам узнать, какой риск они примут, если будут инвестировать в компанию с более высоким уровнем долга, используемого для капиталовложений. Коэффициент также позволяет им оценить, насколько плодотворно компания использует свой долг для построения и расширения своего бизнеса.

Вы можете использовать это изображение на своем веб-сайте, в шаблонах и т. д. Пожалуйста, предоставьте нам ссылку на авторство. Как указать авторство? Ссылка на статью должна быть гиперссылкой
Например:
Источник: Коэффициент долга (wallstreetmojo.com)

Этот коэффициент получается, когда общая задолженность компаний делится на их общие активы. Общая стоимость активов учитывает как краткосрочные, так и долгосрочные активы фирмы. В результате расчет дает кристально четкое представление о финансах и финансовых обязательствах предприятий.

Содержание

• Коэффициент долга Значение
  • Как работает коэффициент долга?
  • Формула
  • Интерпретация
  • Пример
  • Значение
  • Калькулятор долга
  • Часто задаваемые вопросы (FAQS)
  • Коэффициент долга
  • Рекомендуемые статьи
• • Рекомендуемые статьи
• • Рекомендуемые статьи
• • Рекомендуемые статьи
• • . относится к количеству долга, обеспеченного активами.
  • Он действует как один из коэффициентов платежеспособности для инвесторов, поскольку они могут оценить вероятность банкротства фирмы в долгосрочной перспективе на основе отношения долга к активам.
  • Коэффициент также помогает высшему руководству проверять эффективность своей компании и принимать соответствующие решения.
  • Значение меньше 1 считается идеальным для любой компании, хотя оно может варьироваться в зависимости от отрасли, для которой рассчитывается.

  Как работает коэффициент долга?

  Коэффициент долга играет жизненно важную роль в оценке финансовой устойчивости фирмы, учитывая количество имеющихся у нее долгов, обеспеченных активами. Он сравнивает общий долг по отношению к общим активам компании и представляется в виде десятичного значения или в виде процента.

  Компании создают необходимые финансовые отчеты для представления заинтересованным сторонам, в том числе инвесторам, чтобы четко указать свое финансовое положение. Эти отчеты включают балансовый отчет, отчет о движении денежных средств, отчет о прибылях и убытках и отчет об акционерном капитале. Когда инвесторы изучают финансовые отчеты рассматриваемых компаний, они анализируют свое положение, вычисляя общую задолженность по отношению к общей сумме активов, а затем, наконец, выясняют соотношение.

  Учитывая свое назначение, коэффициент становится одним из коэффициентов платежеспособности Коэффициенты платежеспособности Коэффициенты платежеспособности — это коэффициенты, которые рассчитываются для оценки финансового положения организации с точки зрения долгосрочной платежеспособности. Эти коэффициенты измеряют способность фирмы выполнять свои долгосрочные обязательства и внимательно отслеживаются инвесторами, чтобы понять и оценить способность бизнеса выполнять свои долгосрочные обязательства и помочь им в принятии решений о долгосрочном инвестировании своих средств в бизнес.Подробнее для инвесторов. Это связано с тем, что полученное значение помогает им понять, насколько велика вероятность того, что эти организации обанкротятся в случае последовательных дефолтов.

  Формула

  Формула коэффициента долга, используемая для расчета:

  Коэффициент долга = общий долг / общие активы

  Интерпретация

  обязательств больше, чем активов. Таким образом, ожидается, что это отношение долга к активам будет меньше 1, чтобы инвесторы были заинтересованы в инвестировании в него, а кредиторы полагались на организацию в отношении своевременного погашения и сделок без дефолта. С другой стороны, если значение равно 1 или больше, инвесторы знают, что общая сумма долга слишком велика для компаний, чтобы погасить ее, поэтому они решают не инвестировать в нее.

  В некоторых случаях общие обязательства считаются числителем в приведенной выше формуле. Однако ответственность и долг, являющиеся двумя разными терминами, могут привести к расхождениям в полученных значениях. Возможность одинакового отношения к долгу и обязательствам будет полностью зависеть от элементов, используемых для расчета суммы долгов. Обязательства, напротив, лучше, если рассматривать их как числитель коэффициента долга 90 114 с собственным капиталом 90 115 в качестве знаменателя.

  Пример

  Boom Co. Предоставляет следующие данные, чтобы помочь инвесторам Расчет коэффициента задолженности :

  • Краткосрочные активы-30 000 долл. США
  • Долгосрочные активы-300 000 долл. США
  • .

  На основе приведенной выше информации в первую очередь нужно рассчитать общую сумму активов:

  Общая сумма активов = Краткосрочные активы + Долгосрочные активы

   = 30 000 долл. США + 300 000 долл. США

  = 330 000 долларов

  Следующим шагом является расчет коэффициента, поскольку пользователям известен общий долг.

  Коэффициент долга = Общий долг / Общий объем активов

  = 110 000/330 000 = 0,33

  Здесь значение указывает, что у компании хороший коэффициент долга . H ence, инвесторы могли бы инвестировать в него.

  Значимость

  Это соотношение полезно для двух групп людей. Первая группа – это высшее руководство компании, которое несет прямую ответственность за расширение или сужение компании. С помощью этого коэффициента высшее руководство видит, достаточно ли у компании ресурсов для погашения своих обязательств.

  Вы можете использовать это изображение на своем веб-сайте, в шаблонах и т. д. Пожалуйста, предоставьте нам ссылку на авторство. Как указать авторство? Вторая группа — это инвесторы, которые оценивают положение компании, прежде чем окончательно решиться вложить в нее свои деньги. Инвесторы должны знать, достаточно ли у фирмы активов, чтобы нести расходы по долгам и другим обязательствам.

  Отношение долга к активам также измеряет финансовый рычаг. Финансовый рычаг. Коэффициент финансового рычага измеряет влияние долга на общую прибыльность Компании. Более того, высокое и низкое соотношение подразумевает высокие и низкие фиксированные затраты на инвестиции в бизнес соответственно. читать больше о компании. И это также сообщает инвесторам, насколько фирма использует заемные средства. Например, если у фирмы более высокий уровень обязательств по сравнению с активами, то у фирмы больше финансовый рычаг, и наоборот.

  Калькулятор коэффициента долга

  Здесь мы приносим наш калькулятор для пользователей. Поместите детали в соответствующие поля и мгновенно рассчитайте соотношение.

  Total Liabilities
  Total Assets
  Debt Ratio Formula

  Debt Ratio Formula =

  Общая сумма обязательств = Всего активов

  0 = 0 0

  Часто задаваемые вопросы (FAQ)

  Что означает коэффициент долга?

  Это отношение общего долга компании к ее активам. Коэффициент представляет его способность удерживать долг и быть в состоянии погасить долг, если это необходимо, в срочном порядке. Через отношение долга к активам инвесторы узнают, насколько финансово устойчива компания. На основе оценки они решают, будет ли им выгодно инвестировать в нее.

  Как рассчитать коэффициент долга?

  Пользователи добавляют все активы компании, чтобы получить общие активы и найти сумму долга для общего долга, которым они обладают. Затем они делят последнее на первое, чтобы получить отношение долга к активам. Эта ценность помогает топ-менеджменту компании и инвесторам принимать эффективные решения для компании и самих себя.

  Какое отношение долга хорошее?

  Соотношение менее 1 считается идеальным, так как это указывает на то, что общее количество активов превышает сумму долга, который приобретает компания. Когда значение равно 1 или более, оно отражает тяжелое финансовое положение фирмы. Более высокое значение будет означать, что организация с большей вероятностью не выполнит своих обязательств и может стать банкротом в долгосрочной перспективе.

  Коэффициент долга Видео

  Рекомендуемые статьи

  Эта статья представляет собой руководство о том, что такое коэффициент долга и его значение. Здесь мы объясняем его роль, формулу, значение и интерпретацию на примере расчета. Вы также можете ознакомиться с этими статьями ниже, чтобы узнать больше о финансовом анализе: –

  • Отношение долга к доходу (DTI)
  • Отношение долга к ВВП
  • DSCR

  Калькулятор отношения долга к активам | BDC.ca

  Рискованно ли для банка кредитовать вашу компанию? Чтобы выяснить это, банк будет смотреть на соотношение вашего долга к активам.

  Этот коэффициент определяет уровень задолженности компании, другими словами, долю ее активов, принадлежащую ее кредиторам. Это один из трех коэффициентов, которые измеряют долговую способность компании, два других — это коэффициент покрытия обслуживания долга и отношение долга к собственному капиталу.

  Как правило, банк интерпретирует низкий коэффициент как хороший показатель вашей способности погасить долг или привлечь другие кредиты для использования новых возможностей. С другой стороны, высокий коэффициент указывает на существенную зависимость от долга и может быть признаком финансовой слабости.

  Как рассчитать отношение долга к активам:

  Формула

  ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

  ---

  АКТИВЫ

  Заполните поля ниже:

  * Текущие активы* Основные средства* Всего обязательств

  Как рассчитать отношение долга к активам?

  Чтобы рассчитать отношение долга к активам, необходимо учитывать общую сумму обязательств. «Он включает текущие обязательства, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после окончания финансового года, такие как кредиторская задолженность и прочая кредиторская задолженность, текущая часть долга, а также долгосрочные обязательства, подлежащие погашению в течение более 12 месяцев, такие как ипотечный кредит за вычетом текущих часть», — говорит Флоренс Бессетт, аудитор CPA, бизнес-консультант, консультационные услуги BDC.

  «Общая сумма обязательств включает в себя все, что компании придется погасить», — добавляет она.

  Общая сумма обязательств должна быть разделена на общую сумму активов компании, чтобы получить отношение долга к активам. «Мы включаем оборотные активы — другими словами, то, что компания имеет в настоящее время, например денежные средства, — и другие активы, которые будут преобразованы в ликвидность в течение 12 месяцев после окончания финансового года, например дебиторскую задолженность», — говорит Бессетт. «Затем мы включаем долгосрочные активы, такие как долгосрочные инвестиции и материальные активы. Общие активы состоят из всех ресурсов компании».

  Кредитное плечо может быть интересным вариантом для компании, поскольку оно способствует росту. Но использовать его нужно с умом.

  Пример расчета соотношения долга к активам

  В приведенном ниже примере отношение долга к совокупным активам составляет 61% для года 1 и 54% для года 2. Это означает, что в первый год кредиторы владели 61% активов, тогда как во второй год этот процент составлял 54%.

  Вот расчет:

  Общая сумма обязательств компании (текущие обязательства + долгосрочные обязательства)

  ---

  Company’s total assets (current assets + long-term assets)

  Year 1

  4 508 224

  ---

  8 362 083

  = 0,61

  Год 2

  4 825 604

  ---

  7 921 194

  = 0,54

  Увеличить изображение

  Как вы анализируете отношение долга к активам?

  Отношение долга к активам в основном используется финансовыми учреждениями для оценки способности компании производить платежи по своему текущему долгу и ее способности привлекать денежные средства за счет нового долга. Это соотношение также очень похоже на отношение долга к собственному капиталу, которое показывает, что большая часть активов финансируется за счет долга, когда отношение больше 1,0.

  Говорят, что компания с высоким отношением долга к собственному капиталу имеет высокую долю заемных средств. Компании с высокой долей заемных средств часто находятся в хорошей форме на растущих рынках, но, вероятно, будут испытывать трудности с погашением долга во время рыночных спадов. Им также сложнее привлечь новый долг, чтобы обеспечить свое выживание или воспользоваться рыночными возможностями.

  Наличие долгов для компании не только нормально, но и положительно.

  «Кредитное финансирование может быть интересным вариантом для компании, которая может использовать долг для получения дополнительных ресурсов», — объясняет Бессетт. «Например, чтобы повысить свою производительность, компания может купить коммерческое здание с площадью, которая больше и лучше приспособлена к ее потребностям. Затем он может закупить самое современное оборудование, которое позволит ему выполнять больше контрактов и быстрее для своих клиентов. Использование долга позволяет компании поддерживать ликвидность оборотного капитала».

  Однако вы должны учитывать, что для банков существует финансовый риск увеличения кредитования компании, которая уже имеет высокое отношение долга к активам. «Во-первых, у компании будет меньше залога, который она может предложить своим кредиторам, а во-вторых, она будет нести большие финансовые расходы», — объясняет Бессетт.

  «Также важно знать, что компания с большим долгом получит более высокую процентную ставку по будущим кредитам, потому что риск для кредиторов выше», — говорит Бессетт.

  Таким образом, проценты, подлежащие выплате, снизят прибыльность компании. Кроме того, выплаты по долгу снизят его ликвидность.

  «Кредитное плечо может быть интересным вариантом для компании», — говорит Бессетт. — Но использовать его нужно с умом.

  Что такое хорошее или плохое отношение долга к активам?

  Чтобы узнать, является ли отношение долга к активам хорошим или плохим, вы должны сравнить его с другими компаниями в той же сфере деятельности.

  «Некоторым компаниям, например производителям, для работы требуется много оборудования, что требует дополнительного финансирования», — объясняет Бессетт.

  Чтобы определить, является ли отношение долга к активам хорошим или плохим, вы также должны посмотреть на уровень роста компании. «Если у компании высокая долговая нагрузка, но она генерирует много ликвидности, то для банка будет намного менее рискованно давать ей деньги взаймы, потому что у компании будет возможность погасить их», — говорит Бессетт.

  Общепризнано, что отношение долга к активам на уровне 30% является низким.

  Среднее отношение долга к активам по отраслям представлено на веб-сайте Статистического управления Канады. Некоторые компании также продают эти данные.

  «Принято считать, что отношение долга к активам на уровне 30% является низким», — говорит Бессетт.

  Как улучшить отношение долга к активам?

  Если вы вдруг не получите неожиданную прибыль, которая быстро увеличит ваши активы, вам нужно будет погасить долг, чтобы улучшить соотношение долга к активам. «В идеале вы хотите начать с погашения долгов с самыми высокими процентными ставками», — говорит Бессетт.

  Но к этому нужно подходить стратегически. «Вы должны максимально сократить свой долг», — говорит Бессет. «Чтобы сделать это правильно, финансовое прогнозирование должно включать погашение долга и достаточный денежный поток, чтобы не нанести вред деятельности компании».

  Следующий шаг

  Загрузите наше бесплатное цифровое руководство Мониторинг эффективности вашего бизнеса , чтобы лучше понять, как измерить вашу ликвидность, операционную эффективность, прибыльность и финансовые возможности.

  Другие наши калькуляторы коэффициентов

  Как рассчитать соотношение долга к активам на 2022 год

  Источник изображения: Getty Images

  Соотношение долга к активам может быть полезно для крупных предприятий, которые ищут потенциальных инвесторов или рассматривают возможность подачи заявки на кредит.

  Расчет отношения долга к активам вашего бизнеса может предоставить заинтересованным сторонам цифры, необходимые им для принятия решения об инвестировании средств в вашу компанию или о предоставлении кредита вашей компании.

  Обзор: Каково отношение долга к активам?

  Все коэффициенты бухгалтерского учета предназначены для предоставления информации о финансовых показателях вашей компании. Соотношение долга к активам дает вам представление о том, какая часть активов вашей компании в настоящее время финансируется за счет долга, а не за счет собственного или акционерного капитала.

  Расчет отношения долга к активам может показать потенциальным инвесторам и кредиторам, как вырос ваш бизнес и, что более важно, какая часть текущих активов вашего бизнеса финансируется за счет собственного капитала компании, а какая часть финансируется за счет заемных средств.

  Знание отношения долга к активам может быть особенно полезным при подготовке финансовых прогнозов, независимо от типа бухгалтерского учета, используемого в настоящее время в вашем бизнесе.

  В то время как ваш бухгалтер или штатный бухгалтер отвечает за управление циклом бухгалтерского учета для вашего бизнеса, который включает в себя ввод финансовых транзакций, включая заключительные проводки, лучше всего, чтобы у вас был опытный профессиональный бухгалтер, занимающийся расчетом и анализом коэффициентов.

  Отношение долга к активам считается коэффициентом левериджа, измеряя общий долг бизнеса, а затем сравнивая этот долг с активами или собственным капиталом компании.

  Если большая часть ваших активов была профинансирована кредиторами в виде займов, компания считается с высокой долей заемных средств. В свою очередь, если большинство активов принадлежит акционерам, компания считается менее заемной и более финансово стабильной.

  Хотя предприятия любого размера могут использовать соотношение долга к активам в своих интересах, это особенно важно для крупных предприятий, которые хотят получить дополнительное финансирование или подать заявку на кредит для финансирования роста бизнеса, как инвесторы, так и кредиторы найти отношение долга к активам полезным при определении кредитного риска. Если вы не используете двойную бухгалтерию, вы не сможете рассчитать отношение долга к активам.

  В то время как опытный бухгалтер или финансовый специалист лучше всего подходит для расчета и анализа отношения долга к активам, как владельцу бизнеса важно, чтобы вы понимали, что такое соотношение, как его рассчитать и каковы результаты. этого расчетного значения.

  Какова формула отношения долга к активам?

  Если вам интересно, как рассчитать отношение долга к активам, на самом деле это намного проще, чем вы думаете. Все, что вам нужно, — это текущий баланс, в котором отображаются итоговые суммы ваших активов и пассивов.

  Как рассчитать отношение долга к активам для вашего малого бизнеса

  Формула для расчета отношения долга к активам для вашего бизнеса:

  Общая сумма обязательств ÷ Общая сумма активов это? Если вы готовы узнать соотношение долга и активов вашей компании, вот несколько шагов, которые помогут вам начать работу.

  Шаг 1: Создайте балансовый отчет

  Вам потребуется создать балансовый отчет в приложении для бухгалтерского учета, чтобы получить общую сумму активов и общую сумму пассивов. Балансовый отчет является единственным отчетом, необходимым для расчета коэффициента.

  Используйте свой балансовый отчет, чтобы получить общую сумму активов и общую сумму обязательств. Источник изображения: Автор

  Совет профессионала: Ваш баланс предоставит вам итоговые данные, необходимые для расчета отношения долга к активам. Не забудьте составить балансовый отчет за соответствующий период времени.

  Шаг 2: Разделите общую сумму обязательств на общую сумму активов

  Мы предоставим вам два примера для расчета отношения общей суммы долга к общей сумме активов:

  Пример 1: Ваш баланс показывает, что общая сумма обязательств составляет 75 000 долларов США, а общая сумма активов — 68 000 долларов США.

  75 000 долл. США (обязательства) ÷ 68 000 долл. США (активы) = отношение долга к активам 1,1

  Пример 2. В вашем балансовом отчете ваши обязательства составляют 65 000 долларов, а активы — 71 000 долларов.

  $65 000 (обязательства) ÷ $71 000 (активы) = 0,91 отношение долга к активам

  Совет профессионала: Обязательно разделите пассивы на активы, иначе ваши результаты будут неточными.

  Шаг 3: Анализ результатов

  Хотя важно знать, как рассчитать отношение долга к активам для вашего бизнеса, это бесполезно, если вы не понимаете, что на самом деле означают результаты этого расчета. Отношение долга к активам используется инвесторами и финансовыми учреждениями для определения финансового риска конкретного бизнеса.

  Например, если вы активно ищете инвесторов для своего бизнеса или хотите подать заявку на бизнес-кредит, вероятно, будет рассчитано отношение долга к активам, чтобы определить, насколько рискован конкретный кредит или инвестиция для вашего бизнеса. бизнес.

  Как проанализировать отношение долга к активам вашего малого бизнеса

  Если вы все еще не понимаете, что такое хорошее соотношение долга к активам, вот несколько советов:

  • Отношение 1 означает, что значение активов вашей компании и ваших обязательств равны.
  • Коэффициент выше 1 указывает на то, что ваша компания в настоящее время несет больше обязательств, чем активов. Это ставит ваш бизнес в опасное положение и, вероятно, будет рассматриваться инвесторами или финансовыми учреждениями как ситуация с высоким риском.
  • Коэффициент меньше 1 указывает на то, что ваша компания владеет большим количеством активов, чем обязательств, что делает инвестиции в вашу компанию менее рискованным предприятием. Коэффициент меньше 1 также означает, что у вас есть активы, которые можно продать, если у вашей компании возникнут финансовые проблемы.

  Поскольку коэффициент больше 1 также указывает на то, что большая часть активов вашей компании финансируется за счет долга, это сразу же вызывает тревогу. Это также подвергает вашу компанию более высокому риску дефолта по этим кредитам, если ваш денежный поток упадет.

  Соотношение выше 1 также представляет большой риск для тех, у кого есть долг с плавающей процентной ставкой, поскольку внезапное повышение процентных ставок может повлиять на способность вашей компании выполнять свои обязательства по погашению, что приведет к дефолту по любым кредитам с плавающей процентной ставкой, которые у вас могут быть. .

  Совет для профессионалов: Полезно регулярно отслеживать отношение долга к активам, чтобы определить, растет ли ваш показатель, уменьшается или остается неизменным.

  Часто задаваемые вопросы

  • Хотя этот коэффициент гораздо полезнее для крупного бизнеса, знать соотношение долга к активам для вашего бизнеса, безусловно, не помешает. Также может быть полезно постоянно отслеживать это соотношение в течение определенного периода времени, чтобы быть в курсе любых тенденций.

  • Да, вы должны понимать, что такое отношение долга к активам. Хотя ваш бухгалтер может нести ответственность за расчет бизнес-коэффициентов, чем больше у вас информации и понимания финансового состояния вашей компании, тем лучше.

  • Наличие высокой доли заемных средств означает, что ваша компания использует большую сумму долга в виде кредитов и других инвестиций для финансирования операций компании. Чем выше кредитное плечо компании, тем более рискованной считается операция. Компания с более низкой долей заемных средств означает, что даже если у вашего бизнеса есть долги, у него достаточно активов для прибыльной работы.

  Соотношение долга к активам: какое у вас?

  Знание отношения долга к активам может помочь вам справиться с долговой нагрузкой, а также сохранить привлекательность вашей компании для потенциальных инвесторов и кредиторов.

  Если вы решили рассчитать соотношение долга к активам, делайте это на регулярной основе, чтобы вы могли отслеживать любое увеличение или уменьшение вашего числа и действовать соответствующим образом.

  Соотношение долга к активам: формула и объяснение

  • Образование
  • Инвестирование

  Обновлено: 10 марта 2022 г. Автор: Ричард Бест

  Содержание

  1. Что такое отношение долга к активам
  2. Пример отношения долга к активам
  3. Практический результат

  Отношение долга к активам сравнивает общую сумму долга компании с ее активами. Коэффициент используется для определения того, в какой степени компания полагается на заемные средства для финансирования своей деятельности, и является показателем финансовой устойчивости компании. Более высокий коэффициент указывает на более высокую степень кредитного плеча и больший риск платежеспособности.

  tang

  /iStock via Getty Images
  Что такое отношение долга к активам? операции. Также называемый коэффициентом долга , отношение долга к активам учитывает всю задолженность компании, включая все кредиты и долги по облигациям, а также все активы, включая нематериальные активы.

  Если коэффициент, показывающий задолженность в процентах от активов, больше 1, это указывает на то, что долги компании превышают ее активы. Это может означать, что компания представляет больший риск для инвесторов или кредиторов, особенно если долг имеет переменную процентную ставку и процентные ставки растут. Более низкий коэффициент указывает на то, что компания меньше полагается на заемные средства и финансирует более значительную часть своих активов за счет собственного капитала. Это может свидетельствовать о том, что компания более финансово стабильна.

  Ключевой вывод: высокое отношение долга к активам указывает на то, что компания имеет высокий уровень заемных средств и в значительной степени зависит от долга для финансирования своей деятельности.

  Формула отношения долга к активам и расчет

  Формула для расчета отношения долга к активам проста: для расчета отношения долга к активам можно найти в балансе компании. В разделе «Активы» перечислены все оборотные и внеоборотные активы. В разделе «Ответственность» перечислены все обязательства компании и долгосрочная задолженность, а также указаны общие суммы как по активам, так и по обязательствам. Чтобы рассчитать коэффициент, разделите общий долг на общие активы.

  Consider the balance sheet below:

  	Balance Sheet
  	Assets
  	Наличные					$267,971
  	Accounts Receivable					5,100
  	Inventory					7,805
  	Property & Оборудование					45 500
  	Total Assets					$326,376
  	Liabilities
  	Кредиторская задолженность					$3,902
  	Debt					100,000
  	Total Liabilities					$103 902
  	Акционерный капитал
  	Equity Capital					$247,474
  	Retained Earnings					2,474
  	Акционерный капитал					$172,474
  	Total Liabilities & Shareholders’ Equity					$326,376

  The balance sheet shows $326,376 of total assets and $100,000 of total debt. Расчет отношения долга к активам выглядит следующим образом:

  Отношение долга к активам = 100 000 долл. США / 326 376 долл. США = 0,306395 = 31%

  Отношение долга к активам показывает, что компания финансирует 31% своих активов за счет долг.

  Понимание отношения долга к активам

  По сути, отношение долга к активам является мерой финансового риска компании. Инвесторы и кредиторы обращают внимание на отношение долга к активам, чтобы оценить риск компании стать неплатежеспособной. Компании с высоким коэффициентом имеют большую долю заемных средств, что увеличивает риск дефолта.

  Кредиторы могут сомневаться в том, чтобы кредитовать компании с уже высоким отношением долга к активам, и, если они это сделают, это, вероятно, будет по более высокой процентной ставке, чем они взимают с компаний с низким отношением долга к активам. соотношение. Это само собой разумеющееся, поскольку кредитование компании с высоким коэффициентом долга предполагает больший риск возврата кредита, если компания станет неплатежеспособной.

  Кроме того, компании с высокой долей заемных средств могут столкнуться с финансовыми трудностями при повышении процентных ставок, что еще более затрудняет получение положительной прибыли на капитал, инвестирование в будущий рост и выполнение долговых обязательств.

  Коэффициент долга больше 1 означает, что долг компании превышает ее активы. Этот размер кредитного плеча может увеличить потенциальную прибыль, но также будет считаться позицией с очень высоким кредитным плечом и высоким риском дефолта. Коэффициент меньше 1 означает, что компания владеет большим количеством активов, чем задолженностей, что дает ей возможность выполнять свои долговые обязательства, продавая свои активы, если это необходимо, и оставляя возможность взять на себя больше долгов, если возникнут проблемы или представится возможность. Компании с низким коэффициентом долга считаются более финансово стабильными и менее рискованными для инвесторов и кредиторов.

  Как и в случае с другими финансовыми коэффициентами, долговой коэффициент следует рассматривать в контексте. Его можно оценивать с течением времени, чтобы определить, улучшается или ухудшается общий риск компании, и его следует оценивать в контексте конкретной отрасли.

  Например, компании в капиталоемких отраслях, таких как коммунальные услуги, авиаперевозки и телекоммуникации, должны делать значительные инвестиции в инфраструктуру, поставки и оборудование для предоставления своих товаров или услуг. Для этих компаний высокий коэффициент долга может быть необходим для роста.

  Отрасли с более низким отношением долга к активам, такие как сфера услуг и оптовая торговля, как правило, не располагают большим количеством активов для использования. Компании в более нестабильных секторах, таких как технологии, также, как правило, работают с меньшими долгами и более низкими коэффициентами.

  Ключевой вывод: высокие коэффициенты долга сами по себе могут представлять или не представлять серьезную проблему, и их следует рассматривать относительно исторических уровней, а также в сравнении с другими компаниями в той же отрасли. В капиталоемких отраслях, таких как авиалинии, высокое отношение долга к активам считается нормой.

  Debt-to-Asset Ratio Example

  Here is a comparison of the debt-to-asset ratios of three companies:

  . 00

  			Debt-to-Asset Ratio
  Компания		ST DULD	Долг LT	95493449349344934934493493493447434434474344743444344434443443474434474434443444344344443444434474434443444344444449н.0346
  Company X		100	300	900	44.4%
  Company Y		0	100	868	11,5%
  Компания Z		225	9	225	1,050	107.1%

  Company X’s debt-to-asset ratio is below 44.4%, which means it is financing its операции в основном с активами. При необходимости он, вероятно, сможет получить дополнительное финансирование. Коэффициент компании Y на уровне 11,5% очень низок по сравнению с другими компаниями и считается наименее рискованным из трех с точки зрения долга. Коэффициент компании Z, равный 107,1%, что означает, что она должна больше в долгах, чем в активах, означает, что инвесторы и кредиторы, вероятно, сочтут эту компанию с высоким риском.

  Однако любые выводы, сделанные из этого сравнения, могут быть не совсем точными без учета контекста компаний. Например, если три компании относятся к трем разным отраслям, сравнивать их напрямую не имеет смысла. Также важно учитывать, на какой стадии бизнес-цикла находится компания. Компании в фазе роста могут брать больше долгов для расширения операций или приобретения другой компании, чтобы они могли лучше поддерживать высокий коэффициент.

  Также важно учитывать контекст во времени и то, как изменяется отношение долга к активам компаний, будь то улучшение или ухудшение, когда делаются выводы об их финансовом положении.

  Важно: Соотношение долга к активам менее эффективно, чем сравнение яблок с яблоками для компаний разного размера, разных отраслей и разных стадий роста.

  Отношение долга к активам используется для расчета того, какая часть активов компании финансируется за счет долга. Высокий коэффициент указывает на то, что компания использует заемные средства для получения левериджа и в значительной степени полагается на леверидж для финансирования своей деятельности. Хотя отчасти это может быть характерной чертой отрасли, это может представлять более высокий риск неплатежеспособности для инвесторов и кредиторов.