Минимальная наценка на товар для налоговой 2018: Минимальная наценка на товар для налоговой — цены ниже рыночных

Netflix опубликовала самую большую прибыль в 2018 году и выплатила 0 долларов в виде налогов — ITEP

Чрезвычайно прибыльная технологическая компания дает первый взгляд на то, как работают корпорации в соответствии с новым налоговым законодательством

Популярный сервис потокового видео Netflix опубликовал свой крупнейший в истории сервис U.Прибыль S. в 2018 году — 845 миллионов долларов, — с которой она не заплатила ни цента в виде федерального подоходного налога или налога штата. Фактически, компания сообщила о возмещении федерального налога в размере 22 миллионов долларов.

После года спекуляций и спекуляций общественность впервые внимательно посмотрела на то, как изменения корпоративного налогового законодательства в соответствии с Законом о сокращении налогов и занятости повлияли на налоговые привычки корпораций. Закон резко снизил федеральную ставку для корпораций, расширил некоторые налоговые льготы и урезал другие. Новый налоговый закон вступил в силу в начале 2018 года, а это означает, что компании только сейчас закрывают бухгалтерские книги за свой первый полный год в соответствии с новыми правилами.

Если в отчете о доходах Netflix есть какие-то признаки, то мало что изменилось. Многие корпорации по-прежнему могут использовать лазейки и избегать уплаты установленной налоговой ставки — только сейчас эта ставка существенно ниже.

Уклонение от налогов Netflix не должно стать сюрпризом для тех, кто следил за дебатами, приведшими к принятию нового налогового закона: в отчете ITEP за 2017 год Netflix определен как одна из 100 прибыльных корпораций из списка Fortune 500, которые платили 0% федерального подоходного налога в по крайней мере, один прибыльный год в период с 2008 по 2015 год.Фактически, Netflix сделал это дважды и уплатил среднюю налоговую ставку 13,6% за восьмилетний период, а это означает, что компания укрывала более половины своей прибыли от 35-процентной ставки федерального подоходного налога, действовавшей в то время.

В преддверии налоговой битвы в 2017 году реформаторы надеялись, что Конгресс проявит финансовую ответственность и устранит лазейки, которые сделали возможным уход от налогов Netflix. Вместо этого лидеры Республиканской партии, которые отстаивали закон, и президент Трамп решили сосредоточиться на снижении ставки корпоративного налога, насколько это возможно — с 35 до 21 процента, — оставив при этом специальные льготы и лазейки.

По мере поступления новых отчетов о прибылях и убытках за 2018 год, мы увидим результаты этого расточительства в режиме реального времени. Netflix, похоже, сейчас не подвержен влиянию корпоративного налогового законодательства так же, как и до «реформы» президента Трампа. Это особенно беспокоит, потому что Netflix — это именно та компания, которая должна платить свою справедливую долю подоходного налога. При рекордном количестве абонентов прибыль компании в прошлом году сравнялась с ее вывозом за предыдущие четыре года вместе взятые. Когда чрезвычайно прибыльные корпорации избегают налогов, это означает, что меньшие предприятия и рабочие семьи должны компенсировать разницу.

Как налоговая реформа США вознаграждает компании, которые перемещают прибыль в налоговые убежища

Майкл Эрман, Том Бергин

(Рейтер) — Снижение корпоративного налога, принятое президентом США Дональдом Трампом и другими республиканцами, отчасти призвано помочь отговорить Вместо этого американские компании, переводящие прибыль за границу, могут сделать эту практику более полезной.

ФОТО ФАЙЛА: На экране отображается цена акций фармацевтического производителя AbbVie на площадке Нью-Йоркской фондовой биржи 18 июля 2014 года.REUTERS / Brendan McDermid / File Photo

Это связано с тем, что компании, которые перенесли прибыль, связанную с продажами, исследованиями или производством в США, ранее должны были платить налоги США на деньги в размере 35 процентов, когда они приносили эту прибыль домой.

Новый налоговый закон снижает общую ставку корпоративного налога до 21 процента и позволяет облагать иностранный доход примерно половиной этой ставки — до 10 процентов.

AbbVie Inc. ABBV.N — тому пример.

Ее исполнительный директор Ричард Гонсалес сообщил инвесторам ранее в этом году, что из-за изменения территориальной системы, согласно которой U.S. tax, американский производитель лекарств ожидает, что его ставка налога упадет до 9 процентов в этом году с примерно 22 процентов в последние годы.

По данным Credit Suisse, это одна из самых низких компаний из списка S&P 500, которые объявили оценку своей налоговой ставки, которая в среднем составляет около 22 процентов.

Исторически компания отчитывалась о своих доходах в юрисдикциях с более низкими налогами, что отчасти возможно потому, что AbbVie размещает большинство патентов на свое самое продаваемое лекарство на Бермудских островах — стране, где, по данным анализ Reuters 88 патентов Humira.

Несмотря на то, что более половины своих продаж в размере 28,2 млрд долларов США в 2017 году было зарегистрировано в США и базировалось большинство своих исследовательских центров там, пригородная чикагская компания никогда не сообщала о прибыли в своей стране, как показывают ее годовые отчеты.

В 2017 году AbbVie сообщила о прибыли за рубежом до налогообложения в размере 10,4 млрд долларов США при международных доходах всего в 9,97 млрд долларов США.

Тем не менее, в период с 2013 по 2016 год AbbVie приходилось платить около 1 миллиарда долларов в год налогов в Соединенных Штатах, когда она брала прибыль, сообщаемую иностранными дочерними компаниями дома, для покрытия расходов от своего U.С. операции.

В будущем ему не придется платить такие налоги в соответствии с Законом о сокращении налогов и занятости. Авторы налогового законодательства, в том числе сенатор Джон Тьюн из финансового комитета сената, заявили, что их законопроект будет препятствовать перемещению прибыли, полученной в Соединенных Штатах.

Но основные принятые меры по предотвращению уплаты налогов по-прежнему позволяют компаниям получать значительные выгоды от перемещения прибыли.

AbbVie не обращается к патентным адресам на телефонных конференциях, посвященных доходам, или в документах Комиссии по ценным бумагам и биржам, а также отказывается обсуждать свои методы бухгалтерского учета или ежегодный U.S. убытки, которые широко распространены среди инвесторов, которые скупили ее акции в течение 5-летнего существования компании.

Основной движущий фактор для AbbVie, лечения ревматоидного артрита под названием Humira, принес в 2017 году более 12 миллиардов долларов продаж от пациентов из США, где цена на самую распространенную дозу составляет около 60 000 долларов в год.

«Если ограждения в новой территориальной системе должны были помешать компаниям уклоняться от всех налогов, то (налоговая ставка) AbbVie является довольно четким сигналом того, что эти ограждения могут быть неэффективными», — сказал Мэтью Гарднер, старший научный сотрудник Института проблем Налоговая и экономическая политика.

AbbVie — не единственная американская компания, ведущая крупные операции дома, но сообщающая об относительно небольшой прибыли. Pfizer Inc PFE.N, Expedia Group Inc EXPE.O, Boston Scientific Corp BSX.N, Synopsys Inc SNPS.O и Microsoft Corp MSFT.O также делают то же самое и намерены стать крупными победителями в результате сдвига в территориальной системе, руководители сказали и доходы за последний квартал выставки.

Microsoft и Synopsys отказались сообщить, отражают ли их 8-летние периоды отчетности около половины продаж в США, но менее четверти прибыли на внутреннем рынке, стратегию снижения налогов.Expedia и Boston Scientific не ответили на запросы о комментариях.

Pfizer заявила, что ее 10-летние убытки в США связаны с операционными вопросами, а не с налоговым планированием.

«Из-за того, что мы зарегистрированы в США, у нас есть значительные потребности в внутреннем финансировании, такие как оплата НИОКР, корпоративные функции, проценты по нашему долгу и многие другие. В результате наши операции в США могут быть менее прибыльными, чем в других юрисдикциях », — говорится в заявлении компании.

Демократы в Конгрессе изучают, как новый налоговый закон побуждает компании использовать патенты для перевода прибыли за границу, а сенатор от штата Орегон Рон Уайден планирует выпустить позднее этим летом отчет, частично посвященный этой проблеме.

«США не должны втягиваться в гонку за дно с кучей необлагаемых налогом островов с курортными линиями, чтобы угодить индустрии ухода от налогов и их лоббистам», — сказал Уайден, член рейтингового комитета Сената по финансам.

Отказ США от всемирного налогообложения представляет собой принятие современной налоговой ортодоксии. Все крупнейшие западные экономики используют территориальную налоговую систему, но, осознавая риск перераспределения прибыли, у них также есть правила для решения этой проблемы. Как правило, эти правила позволяют правительствам облагать налогом доход, зарегистрированный в налоговых убежищах, как если бы он был получен в стране происхождения.

Конгресс приложил такое положение к Закону о сокращении налогов и занятости, утвержденному в конце 2017 года. В соответствии с новым положением о глобальном нематериальном низком налоговом доходе (GILTI), если компания получает необлагаемую налогом прибыль в налоговой гавани, она будет нести ответственность за обложить эту прибыль налогом, как если бы она возникла в Соединенных Штатах.

Однако эффективная налоговая ставка, которая будет применяться, составляет половину налоговой ставки США, составляющей 21 процент, или 10,5 процента. И если компания сообщает об убытках в Соединенных Штатах, это может быть противопоставлено положению GILTI или считаться U.С. доход. Это может еще больше снизить налоговые обязательства.

Представитель финансового комитета Сената Джулия Лоулесс не ответила на вопрос о том, будут ли члены комиссии-республиканцы рассматривать вопрос о повышении ставки GILTI. Но она сказала, что текущие обсуждения нового закона сосредоточены на его реализации, а не на внесении изменений в закон.

«Международное название налоговой реформы включало в себя существенные положения по борьбе с размыванием базы», ​​- сказала она.

«БЛУПРИНТ»

Рейтер проверил около 90 патентов на Humira, большинство из которых упоминались AbbVie в судебных исках как защищающие интеллектуальную собственность.Около двух третей этих патентов были переданы дочерней компании на Бермудских островах, AbbVie Biotechnology Ltd., согласно информации, содержащейся в патентных заявках, большинство этих патентов были разработаны группами исследователей, полностью или частично базирующимися в США.

«Это план, — сказал Реувен Ави-Йонах, директор отдела международного налогообложения юридического факультета Мичиганского университета. «Иллюзия того, что в США будет храниться больше патентов (в соответствии с новым налоговым законодательством), нереальна до тех пор, пока есть места, где вы можете хранить их за пределами берега, где вы платите 0.”

Точные механизмы, которые AbbVie использует для сообщения о такой низкой налоговой ставке, не разглашаются. Однако аналитики и ученые говорят, что корпоративные документы часто показывают, что фармацевтические компании часто снижают свои налоги, размещая патенты в убежищах с низким налогообложением, как это делает AbbVie, а затем заставляют свои филиалы, которые производят или продают лекарство, выплачивать роялти дочерней налоговой гавани. сборы за право использования патента.

В рамках этой договоренности лекарство продается на целевом рынке, таком как США, по высокой цене с U.Дистрибьюторское подразделение S. получает маржу продаж всего в 5 процентов.

Иногда прибыли от распространения в США недостаточно для покрытия групповых затрат, понесенных в США. Например, многие из самых больших затрат AbbVie — в том числе 1 миллиард долларов в год на выплату процентов и более 50 миллионов долларов в качестве компенсации ее топ-5 руководителям — покрываются американскими организациями AbbVie, что способствует убыткам США, как показывают данные.

Вот почему AbbVie может прогнозировать налоговую ставку ниже 10,5-процентной ставки GILTI, которую некоторые комментаторы охарактеризовали как новую минимальную ставку налога.

«Есть стимул для изменения прибыли», — сказал Дэниел Шавиро, профессор налогового права Нью-Йоркского университета.

Редактирование Элиз Тануй и Эдвард Тобин

Остерегайтесь этих триггеров AMT

Никто не любит платить налоги, но если вам пришлось выбрать один налог, который почти не нравится всем, это альтернативный минимальный налог (AMT). Как и в случае любой спорной темы, существует множество мнений по поводу AMT — и, к сожалению, много дезинформации.

Что такое AMT?

Самый простой способ понять AMT — это представить его как минимальный уровень налогообложения.Как только ваша налоговая ставка упадет до этого минимального уровня, AMT не позволит ей упасть ниже.

Первоначально AMT предназначалась для борьбы с богатыми людьми, которые не платили подоходный налог. Постепенно, когда инфляция вызвала рост доходов, средний класс стал получать этот налог.

Когда в декабре 2017 года Конгресс принял Закон о сокращении налогов и занятости (TCJA), правила AMT существенно изменились. Однако изменения являются временными и применяются только к налоговым годам с 2018 по 2025 год, если Конгресс не продлит их или не сделает их постоянными.

Как работает AMT?

Давайте посмотрим на простой пример.

В общем, начните с расчета вашего обычного налогооблагаемого дохода с помощью формы 1040 IRS. Затем в форме 6251 IRS добавьте обратно некоторые виды дохода и откажитесь от некоторых вычетов.

Обязательно укажите доход, который может не облагаться налогом в соответствии с обычной системой подоходного налога, но не в соответствии с AMT. Одним из примеров является процент от муниципальных облигаций частного сектора, которые финансируют проекты частных компаний, приносящие пользу населению (например, аэропорты).

Затем удалите некоторые налоговые льготы, такие как вычеты по государственному, местному налогу и налогу на имущество.

Затем вычтите свое освобождение от AMT (если имеете право), которое на 2021 налоговый год составляет 73 600 долларов США для физических лиц, 57 300 долларов США для супружеских пар, подающих раздельную регистрацию, и 114 600 долларов США для супружеских пар, подающих совместную регистрацию или отвечающих требованиям вдовы (вдовы).

Наконец, вычислите AMT на том, что осталось, сравните эту сумму с тем, что вы должны были бы по обычной системе, и заплатите большую из двух сумм.

Каковы шансы, что AMT повлияет на вас?

До принятия TCJA (2017 налоговый год или ранее), если доход вашей семьи превышал 200000 долларов в год, у вас была примерно 56% вероятность того, что AMT будет отображаться в вашей налоговой декларации. С такими шансами многие люди были справедливо обеспокоены воздействием AMT на них.

Сегодня ваши шансы столкнуться с AMT намного ниже, в первую очередь из-за двух существенных изменений в TCJA: увеличения освобождений от AMT и увеличения пороговых значений поэтапного отказа.В приведенной ниже таблице сравнивается предыдущее освобождение от AMT с текущим освобождением по TCJA.

Источник: IRS

Наряду с увеличенным освобождением значительно увеличен момент, когда освобождение начинает постепенно отменяться.

Источник: IRS

Как только ваш доход от AMT достигнет порогового значения, ваше освобождение от AMT начнет постепенно отменяться по цене 25 центов за каждый доллар сверх порога.В прошлом уровень поэтапного отказа был довольно низким, и AMT затронула многие домохозяйства, которые не считали себя богатыми.

TCJA также внес изменения в детализированные вычеты, например уменьшил вычет по уплаченным вами налогам и отменил вычет на различные прочие расходы. В совокупности эти изменения должны привести к тому, что подавляющему большинству домохозяйств не придется беспокоиться о влиянии AMT. Тем не менее, AMT все равно может сработать, если к вам применимы триггеры, перечисленные ниже.

Что вызывает AMT за налоговые годы с 2018 по 2025?

Вот некоторые из наиболее вероятных ситуаций:

• Имеют высокий семейный доход. Если доход вашей семьи превышает пороговые значения для поэтапного отказа (1 047 200 долларов для совместной регистрации в браке и 523 600 долларов для всех остальных), и у вас есть значительная сумма детализированных вычетов, AMT все равно может повлиять на вас.
• Осуществление крупного прироста капитала. Долгосрочная прибыль (например, прибыль от продажи дома или других инвестиций) облагается налогом по одинаковой ставке в обеих системах, но прирост капитала может привести к превышению порога освобождения от налога на AMT.Это может привести к срабатыванию AMT, а это значит, что вы не сможете вычесть уплаченные вами подоходные налоги штата.
• Исполнение опционов на акции. Обычно использование квалифицированных сотрудников опционов на акции (также называемых опционами на поощрительные акции или ISO) на покупку акций по сниженной цене не является налогооблагаемым событием, пока вы не продадите акции с целью получения прибыли. Однако AMT создает бумажную прибыль, которая подлежит налогообложению, даже если вы не получите фактическую прибыль, пока не продадите акции.

Если вы приблизились к пороговым значениям AMT, вы можете использовать форму IRS 6251, чтобы узнать, есть ли у вас риск.Вы также можете составить собственные прогнозы с помощью программного обеспечения для подготовки налогов или нанять специалиста по налогам, который рассчитает их за вас.

В зависимости от вашего дохода и вычетов, вы можете оказаться затронутыми AMT в одном налоговом году, но не в следующем. Если вы приблизились к пороговому значению AMT, составьте многолетний прогноз, чтобы увидеть, какие налоговые годы представляют для вас наибольший риск и как вы можете снизить этот риск. Например, вы можете ускорить или отложить определенные транзакции, такие как продажа актива с большой прибылью, чтобы свести к минимуму запуск AMT.

Попасть под удар AMT — это плохо, но это не повод менять свои жизненные цели. AMT — это просто то, о чем нужно помнить во время процесса финансового планирования — он не должен мешать вам спать по ночам.

Краткая история AMT

Еще в 1969 году предельные налоговые ставки доходили до 70%, а налоговый кодекс был полон лазеек. Конгрессу стало известно, что некоторым семьям с доходом более 200 000 долларов удалось избежать уплаты федерального подоходного налога.

Конгресс и общественность были возмущены, поэтому AMT был разработан, чтобы убрать определенные налоговые льготы с самых богатых подателей документов и заставить их платить хотя бы минимальную сумму налога.

К сожалению, законодатели не учли влияние инфляции на первоначальный налоговый закон. Спустя десятилетия, когда заработная плата увеличивалась, чтобы не отставать от инфляции, AMT начал затрагивать все больше и больше домашних хозяйств.

С тех пор TCJA исправил эти недостатки; однако эти изменения являются временными и затрагивают только налоговые годы с 2018 по 2025 год. После 2025 года AMT может снова стать проблемой для налогоплательщиков среднего класса.

¹Источник: Центр финансовых исследований Schwab, на основе информации, содержащейся в публикации IRS «Статистика доходов — полный отчет по индивидуальным подоходным налогам за 2014 год» (публикация 1304), таблица 1.4.

Широкая публика считает, что средняя компания получает 36% прибыли, что примерно в 5 раз больше, Часть II | Американский институт предпринимательства

Это обновление сообщения CD , сделанного несколько лет назад, с некоторыми новыми данными и дополненным видео ниже, созданным Ричардом Райдером.

Когда случайной выборке взрослых американцев задали вопрос: « Просто приблизительное предположение, какой процент прибыли на каждый доллар продаж, по вашему мнению, получает средняя компания после уплаты налогов? »для опроса Reason-Rupe в мае 2013 года, средний ответ составил 36% ! Этот ответ был очень близок к историческим результатам опроса организации ORC International по немного другому, но связанному с этим вопросу: как вы думаете, какой процент прибыли на каждый доллар продаж получает средний производитель после уплаты налогов? Ответы на этот вопрос в 9 различных опросах между 1971 и 1987 годами варьировались от 28% до 37%, в среднем 31.6%.

Как соотносятся общественные оценки рентабельности корпораций с реальностью? Неудивительно, что они отстают с огромным отрывом. Согласно этой базе данных NYU Stern для более чем 7000 компаний США (обновлено в январе 2018 г.) во многих различных отраслях, средняя маржа прибыли составляет 7,9% для всех компаний и 6,9% для более чем 6000 компаний, исключая финансовые компании (см. Диаграмму выше). . Интересно, что из почти 100 отраслей, проанализированных NYU Stern, , есть только одна отрасль, у которой рентабельность достигала 36% — табак с показателем 43.3% . Следующим по величине показателем рентабельности была 26,4% для финансовых услуг, но более 72% рентабельности отрасли были однозначными, а медианная рентабельность по отрасли составляет 6%.

компании «Большая нефть» получают большую прибыль, не так ли? Что ж, эта отрасль (интегрированная нефть / газ) имела рентабельность ниже средней в 5,6% за последний анализируемый период, и отдельно, нефтегазовая отрасль по добыче и разведке теряет деньги, что отражено в прибыли -6,6%. .Для сектора розничной торговли в целом средняя маржа прибыли составляет всего 2,3%, а для продуктовой и розничной торговли она еще ниже — всего 1,6%. И злой Walmart получил только 2,1% прибыли в 2017 году (первые три квартала), что меньше, чем в среднем по отрасли для обычной розничной торговли, возможно, потому, что продажи продуктовых товаров в настоящее время составляют более половины выручки Walmart, а маржа прибыли на продукты питания ниже, чем в целом. розничная торговля. Интересно, что маржа Walmart в 2,1% на самом деле меньше одной трети от 6.5% правительство штата / местного самоуправления берет с каждого доллара розничных продаж Walmart в счет налога с продаж. Подумайте об этом — на каждые 100 долларов продаж для Walmart власти штата / местного самоуправления получают в среднем 6,50 долларов в виде налогов с продаж (и до 10,12 долларов в Луизиане и 9,45 долларов в Теннесси, см. Данные здесь), в то время как Walmart получает только 2,10 доллара после -налог на прибыль!

Итог : Полная переоценка общественностью того, сколько компании зарабатывают на прибыли в виде доли от продаж, многое объясняет.Если 36 долларов из каждых 100 долларов продаж в таких компаниях, как Walmart, McDonald’s, Home Depot, Ford Motor Company или в местной химчистке или ресторане действительно превращались в прибыль, то, конечно, эти компании могли позволить себе платить нереалистичную минимальную заработную плату / прожиточный минимум в размере 15 долларов. в час, принимать необоснованные требования профсоюзов, предоставлять всевозможные щедрые дополнительные льготы, включая недели оплачиваемых отпусков, длительные оплачиваемые отпуска по беременности и родам, позолоченные пенсионные программы и т. д. Широкая публика, которая верит в фантастический мир нереалистичных, заоблачные 36% прибыли, естественно, могли бы подумать, что компании просто жадны и скупы, когда они не платят более высокий «прожиточный минимум» и должны быть вынуждены делать это в соответствии с законодательством о минимальной заработной плате.

Если бы среднестатистический человек мог понять, что размер прибыли в 36% даже близко не соответствует действительности и что у типичной, средней фирмы маржа прибыли составляет менее 8% или почти на , что на 30 процентных пунктов ниже, чем думает публика это нормальная норма прибыли , то, будем надеяться, средний человек станет немного более реалистичным в отношении того, как работает мир бизнеса. Компании не скупятся, выплачивая конкурентоспособную заработную плату, они просто пытаются выжить за счет того, что порой является ничтожной рентабельностью, в конкурентной среде, где нет большой допустимой погрешности.Если они работают неэффективно и очень внимательно следят за расходами, для бизнеса довольно легко перейти от 7-8% прибыли (и только 1-2% для розничных продавцов) к ситуации безубыточности 0%, а затем оттуда к убыткам и банкротству — просто посмотрите на более полумиллиона предприятий, которые терпят крах каждый год.

Бонус : Ниже приведено упомянутое выше видео Ричарда Райдера — «Объяснение корпоративной прибыли (Берни Сандерс, генеральный директор Walmart ??)» — который дает здесь некоторые комментарии.